1. MT-MX-Migration aus Anwendersicht
Umsetzung der Swiss Market Practice for Investment Funds in der
Zürcher Kantonalbank
Swiss Forum for Financial Standards
Marcos Kuhn, 17. Oktober 2013
2. Inhalt der Präsentation
Die Rolle der Zürcher Kantonalbank im Fondsbereich
Systemunterstützung in der Verarbeitung von Fund-Messages
Auswirkungen und Umsetzung der MT-MX-Migration
für Fund-Messages
Erfahrungen und Ausblick
2
MT-MX Migration aus Anwendersicht, Swiss Forum for Financial Standards 17.10.2013
3. Die Zürcher Kantonalbank nimmt verschiedene Rollen war
Zürcher Kantonalbank (Konzern)
Investor
Distributor
Intermediary
3
Vertriebskanäle
Zürcher Kantonalbank
Zürcher Kantonalbank
Balfidor Fondsleitung AG
Asset
Management
Aufträge
Delegierung
Fondsleitung
Dienstleistungen &
Controlling
Depotbank
Transfer Agent
MT-MX Migration aus Anwendersicht, Swiss Forum for Financial Standards 17.10.2013
Dienstleistungen
FondsAdministrator
4. Im Kontext der MT-MX-Migration ist die Schnittstelle
zwischen Distributor und Depotbank tangiert
Zürcher Kantonalbank (Konzern)
Investor
Distributor
Intermediary
4
Vertriebskanäle
Zürcher Kantonalbank
Zürcher Kantonalbank
MT502
setr…
Balfidor Fondsleitung AG
Asset
Management
Aufträge
Delegierung
Fondsleitung
Dienstleistungen &
Controlling
Depotbank
Transfer Agent
MT-MX Migration aus Anwendersicht, Swiss Forum for Financial Standards 17.10.2013
Dienstleistungen
FondsAdministrator
5. Sämtliche Depotbank-Prozesse sind zentral im Avaloq Banking
System implementiert
Andere Asset Manager
Zürcher Kantonalbank (Konzern)
Balfidor Fondsleitung AG
Handelsplattform
Asset Management Plattform
Fondsleitungsfunktionen
Pricing-Committee
Controlling
Anwendungsplattform
Onlinebank
Anwendungsplattform
Externe Partner
Avaloq Banking System @ ZKB
Wertschriften
Geldmarkt
Devisen
Edelmetalle
Fondsbuchhaltung
Fonds-Controlling
Anteilsscheinbuchhaltung
Verarbeitung
Positionsführung
Kundendepotgeschäft
Marktdaten-Plattform
(Stammdaten, Preise,
Ratings usw.)
Datenanbieter,
Swiss Fund Data, andere
5
Lead-Anwendungen
Core-Banking
Clearing, Settlement
Depot (SIS usw.)
MT-MX Migration aus Anwendersicht, Swiss Forum for Financial Standards 17.10.2013
Fondsadministratinsfunktionen
Buchhaltung
NAV-Berechnung
Erfolgsrechnung
Bilanz
Andere
Tochtergesellschaften
EAI-Infrastruktur (Middleware)
Output-Management
Support-Applikationen
EAI-Infrastruktur (Middleware)
Distributor / Intermediary
Anwendungsplattform
Front Office
EAI-Infrastruktur (Middleware)
EAI-Infrastruktur (Middleware)
Andere Fondsverwaltungsgesellschaften
Zürcher Kantonalbank
6. Der Zeichnungsprozess wird zusätzlich durch verschiedene
Infrastruktur-Applikationen unterstützt
Zürcher Kantonalbank
SAA
ASY
EAI
Swift Alliance
Access
Distributor
Intermediary
Avaloq Banking System
Archiv
System
Infrastruktur
Middleware
MT
MX
Swift-Netz
MT
MX
SAFIR
Sanktions
Filter
MT
MX
MT
MX
6
MT-MX Migration aus Anwendersicht, Swiss Forum for Financial Standards 17.10.2013
MT Msg
Interface
MX Msg
Interface
7. Die MX-Migration wirkt sich auf alle involvierten
Applikationen aus
Zürcher Kantonalbank
SAA
ASY
EAI
Swift Alliance Access
Archivierung
Infrastruktur
Middleware
Swift-Netz
- MX-Meldung
Routen
- Absender-Daten
- Empfänger-Daten
- Strukturveränderung
im Header/Body und
Footer
- Weitergabe der
SWIFT-Netzwerk
Antworten (ack/nak)
7
Avaloq Banking System
- MX-Meldungen
Archivieren
- Indexierung für
sinnvolle Abfragen
SAFIR
Compliance
Geldwäscherei
- MX-Meldungen
Prüfen
- MX-Meldung
Routen
- Absender-Daten
- Empfänger-Daten
- MX-Meldungen Validierungen
- Absender / Account
- Account / Vertragliche Grundlage des Investors
- Valoren
- Strukturveränderung
im Header/Body und
Footer
- Inhaltliche
Veränderung
MT-MX Migration aus Anwendersicht, Swiss Forum for Financial Standards 17.10.2013
- Zugelassener Investitionsbereich (eigene Fonds)
- Account / Zulassungen / Qualifizierungen
- Diverse Reject-Gründe mit individuellen Texten
8. Die geplanten Schritte bis zur Einführung
8 Monate
ASY
Archiv
System
SAFIR
Sanktions
Filter
EAI
Infrastruktur
Middleware
Systembau
Testing
Einführung
Produktion
Systembau
Testing
Einführung
Produktion
Analysen
Spezifikation
Swift Alliance
Access
Analysen
Spezifikation
Analysen
Spezifikation
SAA
Systembau
Testing
Einführung
Produktion
Analysen
Spezifikation
Systembau
Testing
Einführung
Produktion
Kunden
8
Systembau
Auslieferung Test. Version
Spezifikation
Avaloq
Tech. Adapt.
Avisierung
Fachl. Adapt.
Testing und Optimierung
Implementation
Unterstützung
Gemeinsame Planung, Testing und Einführung des MX-Standards
MT-MX Migration aus Anwendersicht, Swiss Forum for Financial Standards 17.10.2013
9. Die konkrete Umsetzung der Swiss Market Practice für
Investment Funds erfolgt in der Business Applikation
Es erfolgt kein Mapping auf der Middleware. MX-Messages werden zur Business
Applikation «durchgeroutet».
Avaloq löst die MX-Umsetzung innerhalb ihrer Standardsoftware. Die Umsetzung
innerhalb der Zürcher Kantonalbank erfolgt im gewöhnlichen Release-Prozess.
In der Business Applikation müssen die bestehenden Workflows teilweise angepasst und
optimiert werden.
Die Umsetzung der expliziten Statusmeldungen schafft neue Möglichkeiten in der
Kommunikation mit externen Partner. Eine Detailabsprache zwischen den Parteien ist
jedoch notwendig.
9
MT-MX Migration aus Anwendersicht, Swiss Forum for Financial Standards 17.10.2013
10. Die Mitwirkung bei der Erstellung der Swiss Market Practice
für Investment Funds Messages hat sich ausgezahlt
Durch den aktiven Austausch mit Experten anderer Institute von Beginn an konnten
Verständnisfragen direkt geklärt werden.
Durch die Mitarbeit konnte frühzeitige Aufmerksamkeit für die Thematik im eigenen
Institut geschaffen werden.
Erfahrungen eines breiten Expertenpools werden in die inhaltliche Mitgestaltung der
neuen MX-Meldungen eingebracht.
Innerhalb der Swiss Market Practice wurde die Anzahl der Message-Attribute auf das
notwendige Minimum reduziert.
Die Interpretation der notwendigen Attribute ist klar und einheitlich definiert.
Die Existenz der Market Practice reduziert Analyse- und Spezifikationsaufwände im
Implementationsprojekt.
10
MT-MX Migration aus Anwendersicht, Swiss Forum for Financial Standards 17.10.2013