Ce diaporama a bien été signalé.
Nous utilisons votre profil LinkedIn et vos données d’activité pour vous proposer des publicités personnalisées et pertinentes. Vous pouvez changer vos préférences de publicités à tout moment.

Le risque de liquidité des banques islamiques

3 301 vues

Publié le

L'Objectif de la présentation est axé sur l'importance de la gestion de risque de liquidité chez les banques islamique pour atteindre le seuil de rentabilité visé. La présentation est ponctuée par la définition des concepts de risque de de risque de liquidité, ensuite surligner les dispositions de comité de Bâle en faveur de la bonne gestion de liquidé.enfin je vais faire une étude comparative de comportement de trois banques islamiques connues à travers des ratios de liquidité afin d'analyser leurs Feedback après la mise oeuvre de la réglementation Baloise.

Publié dans : Données & analyses
  • DOWNLOAD THIS BOOKS INTO AVAILABLE FORMAT (2019 Update) ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... Download Full PDF EBOOK here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download Full EPUB Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download Full doc Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download PDF EBOOK here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download EPUB Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download doc Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... ................................................................................................................................... eBook is an electronic version of a traditional print book THIS can be read by using a personal computer or by using an eBook reader. (An eBook reader can be a software application for use on a computer such as Microsoft's free Reader application, or a book-sized computer THIS is used solely as a reading device such as Nuvomedia's Rocket eBook.) Users can purchase an eBook on diskette or CD, but the most popular method of getting an eBook is to purchase a downloadable file of the eBook (or other reading material) from a Web site (such as Barnes and Noble) to be read from the user's computer or reading device. Generally, an eBook can be downloaded in five minutes or less ......................................................................................................................... .............. Browse by Genre Available eBooks .............................................................................................................................. Art, Biography, Business, Chick Lit, Children's, Christian, Classics, Comics, Contemporary, Cookbooks, Manga, Memoir, Music, Mystery, Non Fiction, Paranormal, Philosophy, Poetry, Psychology, Religion, Romance, Science, Science Fiction, Self Help, Suspense, Spirituality, Sports, Thriller, Travel, Young Adult, Crime, Ebooks, Fantasy, Fiction, Graphic Novels, Historical Fiction, History, Horror, Humor And Comedy, ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... .....BEST SELLER FOR EBOOK RECOMMEND............................................................. ......................................................................................................................... Blowout: Corrupted Democracy, Rogue State Russia, and the Richest, Most Destructive Industry on Earth,-- The Ride of a Lifetime: Lessons Learned from 15 Years as CEO of the Walt Disney Company,-- Call Sign Chaos: Learning to Lead,-- StrengthsFinder 2.0,-- Stillness Is the Key,-- She Said: Breaking the Sexual Harassment Story THIS Helped Ignite a Movement,-- Atomic Habits: An Easy & Proven Way to Build Good Habits & Break Bad Ones,-- Everything Is Figureoutable,-- What It Takes: Lessons in the Pursuit of Excellence,-- Rich Dad Poor Dad: What the Rich Teach Their Kids About Money THIS the Poor and Middle Class Do Not!,-- The Total Money Makeover: Classic Edition: A Proven Plan for Financial Fitness,-- Shut Up and Listen!: Hard Business Truths THIS Will Help You Succeed, ......................................................................................................................... .........................................................................................................................
       Répondre 
    Voulez-vous vraiment ?  Oui  Non
    Votre message apparaîtra ici
  • DOWNLOAD THIS BOOKS INTO AVAILABLE FORMAT (2019 Update) ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... Download Full PDF EBOOK here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download Full EPUB Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download Full doc Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download PDF EBOOK here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download EPUB Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download doc Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... ................................................................................................................................... eBook is an electronic version of a traditional print book THIS can be read by using a personal computer or by using an eBook reader. (An eBook reader can be a software application for use on a computer such as Microsoft's free Reader application, or a book-sized computer THIS is used solely as a reading device such as Nuvomedia's Rocket eBook.) Users can purchase an eBook on diskette or CD, but the most popular method of getting an eBook is to purchase a downloadable file of the eBook (or other reading material) from a Web site (such as Barnes and Noble) to be read from the user's computer or reading device. Generally, an eBook can be downloaded in five minutes or less ......................................................................................................................... .............. Browse by Genre Available eBooks .............................................................................................................................. Art, Biography, Business, Chick Lit, Children's, Christian, Classics, Comics, Contemporary, Cookbooks, Manga, Memoir, Music, Mystery, Non Fiction, Paranormal, Philosophy, Poetry, Psychology, Religion, Romance, Science, Science Fiction, Self Help, Suspense, Spirituality, Sports, Thriller, Travel, Young Adult, Crime, Ebooks, Fantasy, Fiction, Graphic Novels, Historical Fiction, History, Horror, Humor And Comedy, ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... .....BEST SELLER FOR EBOOK RECOMMEND............................................................. ......................................................................................................................... Blowout: Corrupted Democracy, Rogue State Russia, and the Richest, Most Destructive Industry on Earth,-- The Ride of a Lifetime: Lessons Learned from 15 Years as CEO of the Walt Disney Company,-- Call Sign Chaos: Learning to Lead,-- StrengthsFinder 2.0,-- Stillness Is the Key,-- She Said: Breaking the Sexual Harassment Story THIS Helped Ignite a Movement,-- Atomic Habits: An Easy & Proven Way to Build Good Habits & Break Bad Ones,-- Everything Is Figureoutable,-- What It Takes: Lessons in the Pursuit of Excellence,-- Rich Dad Poor Dad: What the Rich Teach Their Kids About Money THIS the Poor and Middle Class Do Not!,-- The Total Money Makeover: Classic Edition: A Proven Plan for Financial Fitness,-- Shut Up and Listen!: Hard Business Truths THIS Will Help You Succeed, ......................................................................................................................... .........................................................................................................................
       Répondre 
    Voulez-vous vraiment ?  Oui  Non
    Votre message apparaîtra ici
  • DOWNLOAD THIS BOOKS INTO AVAILABLE FORMAT (2019 Update) ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... Download Full PDF EBOOK here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download Full EPUB Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download Full doc Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download PDF EBOOK here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download EPUB Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... Download doc Ebook here { https://soo.gd/irt2 } ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... ................................................................................................................................... eBook is an electronic version of a traditional print book THIS can be read by using a personal computer or by using an eBook reader. (An eBook reader can be a software application for use on a computer such as Microsoft's free Reader application, or a book-sized computer THIS is used solely as a reading device such as Nuvomedia's Rocket eBook.) Users can purchase an eBook on diskette or CD, but the most popular method of getting an eBook is to purchase a downloadable file of the eBook (or other reading material) from a Web site (such as Barnes and Noble) to be read from the user's computer or reading device. Generally, an eBook can be downloaded in five minutes or less ......................................................................................................................... .............. Browse by Genre Available eBooks .............................................................................................................................. Art, Biography, Business, Chick Lit, Children's, Christian, Classics, Comics, Contemporary, Cookbooks, Manga, Memoir, Music, Mystery, Non Fiction, Paranormal, Philosophy, Poetry, Psychology, Religion, Romance, Science, Science Fiction, Self Help, Suspense, Spirituality, Sports, Thriller, Travel, Young Adult, Crime, Ebooks, Fantasy, Fiction, Graphic Novels, Historical Fiction, History, Horror, Humor And Comedy, ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... .....BEST SELLER FOR EBOOK RECOMMEND............................................................. ......................................................................................................................... Blowout: Corrupted Democracy, Rogue State Russia, and the Richest, Most Destructive Industry on Earth,-- The Ride of a Lifetime: Lessons Learned from 15 Years as CEO of the Walt Disney Company,-- Call Sign Chaos: Learning to Lead,-- StrengthsFinder 2.0,-- Stillness Is the Key,-- She Said: Breaking the Sexual Harassment Story THIS Helped Ignite a Movement,-- Atomic Habits: An Easy & Proven Way to Build Good Habits & Break Bad Ones,-- Everything Is Figureoutable,-- What It Takes: Lessons in the Pursuit of Excellence,-- Rich Dad Poor Dad: What the Rich Teach Their Kids About Money THIS the Poor and Middle Class Do Not!,-- The Total Money Makeover: Classic Edition: A Proven Plan for Financial Fitness,-- Shut Up and Listen!: Hard Business Truths THIS Will Help You Succeed, ......................................................................................................................... .........................................................................................................................
       Répondre 
    Voulez-vous vraiment ?  Oui  Non
    Votre message apparaîtra ici
  • DOWNLOAD THAT BOOKS INTO AVAILABLE FORMAT (2019 Update) ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... Download Full PDF EBOOK here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... Download Full EPUB Ebook here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... Download Full doc Ebook here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... Download PDF EBOOK here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... Download EPUB Ebook here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... Download doc Ebook here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... ................................................................................................................................... eBook is an electronic version of a traditional print book that can be read by using a personal computer or by using an eBook reader. (An eBook reader can be a software application for use on a computer such as Microsoft's free Reader application, or a book-sized computer that is used solely as a reading device such as Nuvomedia's Rocket eBook.) Users can purchase an eBook on diskette or CD, but the most popular method of getting an eBook is to purchase a downloadable file of the eBook (or other reading material) from a Web site (such as Barnes and Noble) to be read from the user's computer or reading device. Generally, an eBook can be downloaded in five minutes or less ......................................................................................................................... .............. Browse by Genre Available eBooks .............................................................................................................................. Art, Biography, Business, Chick Lit, Children's, Christian, Classics, Comics, Contemporary, Cookbooks, Manga, Memoir, Music, Mystery, Non Fiction, Paranormal, Philosophy, Poetry, Psychology, Religion, Romance, Science, Science Fiction, Self Help, Suspense, Spirituality, Sports, Thriller, Travel, Young Adult, Crime, Ebooks, Fantasy, Fiction, Graphic Novels, Historical Fiction, History, Horror, Humor And Comedy, ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... .....BEST SELLER FOR EBOOK RECOMMEND............................................................. ......................................................................................................................... Blowout: Corrupted Democracy, Rogue State Russia, and the Richest, Most Destructive Industry on Earth,-- The Ride of a Lifetime: Lessons Learned from 15 Years as CEO of the Walt Disney Company,-- Call Sign Chaos: Learning to Lead,-- StrengthsFinder 2.0,-- Stillness Is the Key,-- She Said: Breaking the Sexual Harassment Story That Helped Ignite a Movement,-- Atomic Habits: An Easy & Proven Way to Build Good Habits & Break Bad Ones,-- Everything Is Figureoutable,-- What It Takes: Lessons in the Pursuit of Excellence,-- Rich Dad Poor Dad: What the Rich Teach Their Kids About Money That the Poor and Middle Class Do Not!,-- The Total Money Makeover: Classic Edition: A Proven Plan for Financial Fitness,-- Shut Up and Listen!: Hard Business Truths that Will Help You Succeed, ......................................................................................................................... .........................................................................................................................
       Répondre 
    Voulez-vous vraiment ?  Oui  Non
    Votre message apparaîtra ici
  • DOWNLOAD THAT BOOKS INTO AVAILABLE FORMAT (2019 Update) ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... Download Full PDF EBOOK here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... Download Full EPUB Ebook here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... Download Full doc Ebook here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... Download PDF EBOOK here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... Download EPUB Ebook here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... Download doc Ebook here { http://bit.ly/2m6jJ5M } ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... ................................................................................................................................... eBook is an electronic version of a traditional print book that can be read by using a personal computer or by using an eBook reader. (An eBook reader can be a software application for use on a computer such as Microsoft's free Reader application, or a book-sized computer that is used solely as a reading device such as Nuvomedia's Rocket eBook.) Users can purchase an eBook on diskette or CD, but the most popular method of getting an eBook is to purchase a downloadable file of the eBook (or other reading material) from a Web site (such as Barnes and Noble) to be read from the user's computer or reading device. Generally, an eBook can be downloaded in five minutes or less ......................................................................................................................... .............. Browse by Genre Available eBooks .............................................................................................................................. Art, Biography, Business, Chick Lit, Children's, Christian, Classics, Comics, Contemporary, Cookbooks, Manga, Memoir, Music, Mystery, Non Fiction, Paranormal, Philosophy, Poetry, Psychology, Religion, Romance, Science, Science Fiction, Self Help, Suspense, Spirituality, Sports, Thriller, Travel, Young Adult, Crime, Ebooks, Fantasy, Fiction, Graphic Novels, Historical Fiction, History, Horror, Humor And Comedy, ......................................................................................................................... ......................................................................................................................... .....BEST SELLER FOR EBOOK RECOMMEND............................................................. ......................................................................................................................... Blowout: Corrupted Democracy, Rogue State Russia, and the Richest, Most Destructive Industry on Earth,-- The Ride of a Lifetime: Lessons Learned from 15 Years as CEO of the Walt Disney Company,-- Call Sign Chaos: Learning to Lead,-- StrengthsFinder 2.0,-- Stillness Is the Key,-- She Said: Breaking the Sexual Harassment Story That Helped Ignite a Movement,-- Atomic Habits: An Easy & Proven Way to Build Good Habits & Break Bad Ones,-- Everything Is Figureoutable,-- What It Takes: Lessons in the Pursuit of Excellence,-- Rich Dad Poor Dad: What the Rich Teach Their Kids About Money That the Poor and Middle Class Do Not!,-- The Total Money Makeover: Classic Edition: A Proven Plan for Financial Fitness,-- Shut Up and Listen!: Hard Business Truths that Will Help You Succeed, ......................................................................................................................... .........................................................................................................................
       Répondre 
    Voulez-vous vraiment ?  Oui  Non
    Votre message apparaîtra ici

Le risque de liquidité des banques islamiques

  1. 1. Université Mohamed V Faculté des sciences juridiques, économiques et social Rabat - Agdal Banque Islamique ÂDE MOHAMED Dr ZANATI DRISS Preparé par : Encadré par : MASTER FINANCE ISLAMIQUE 2014/2016
  2. 2. Risque de liquidité de la banque islamique Introduction Le modèle bancaire islamique est une forme d’intermédiation financière basée sur le respect des principes de la charia et qui vise à mobiliser l’épargne des agents excédentaires et l’allouer vers des projets économiquement viables, le risque est le terme le plus pris en considération au cours de ces opérations. Généralement à un faible niveau de risque, la rentabilité espérée est généralement faible, c’est pour cette raison Les banques islamiques commencent à prendre plus de risques, qui peuvent même toucher sa position de liquidité « risque de liquidité », afin d’optimiser le couple risque/rentabilité. Notre recherche vise à mettre le point sur le concept de risque, spécialement le risque de liquidité, et montrer comment une banque islamique le gère afin de maximiser sa profitabilité.
  3. 3. Risque de liquidité de la banque islamique La notion de risque La liquidité d’une banque Le risque de liquidité Gouvernance de la gestion de risque La gestion de risque de liquidité Le risque de la liquidité et la profitabilité Benchmark : Trois banques islamiques Conclusion Les axes de la présentation
  4. 4. Risque de liquidité de la banque islamique La notion de risque Définition Vision statique : •Défini comme « la présence d’une cible dans le champ d’un danger ». •C’est l’exposition à un danger •La sécurité est assurée par la « réduction du risque à la source », •Dans cette approche, le « danger » et la « situation dangereuse » sont au cœur de la question du risque. une dimension dynamique. •la « propriété dangereuse » de l’acteur n’est pas toujours perçue comme redoutable. Un « événement dangereux » doit être l’élément déclencheur de cette propriété dangereuse. •C’est un enchaînement d’événements, sauf que l’importance des conséquences, ne sont pas prédéterminés. L’ISO a ainsi défini récemment le risque comme l’« effet de l’incertitude sur l’atteinte des objectifs »
  5. 5. Risque de liquidité de la banque islamique La notion de risque Les types de risques bancaire
  6. 6. Risque de liquidité de la banque islamique La liquidité bancaire Définition C’est la capacité de la banque à faire face à ses obligations de trésorerie suivant leur échéance, elle est définie de deux façons: liquidité de financement Recouvre la liquidité nécessaire pour satisfaire les demandes de retraits de fonds à court terme émanant des contreparties ou pour couvrir leurs opérations. liquidité de marché financier La capacité des banques à liquider un actif non monétaire. C’est différente de la liquidité macroéconomique La liquidité que les agents économiques non financiers veulent conserver dans leurs portefeuilles.
  7. 7. Risque de liquidité de la banque islamique La liquidité bancaire Les sources de la liquidité Instrument islamique défini comme un certificat représentant les actions ordinaires dans un fonds mobilisé pour être investi dans le but de partage de profits.
  8. 8. Risque de liquidité de la banque islamique Le risque de liquidité bancaire Définition C’est le risque qu'une banque soit dans l'incapacité d'obtenir de la liquidité à des conditions normales pour satisfaire ses besoins. Il y a deux dimensions : Le risque de liquidité de financement Ce risque est idiosyncratique, il concerne individuellement une banque. Sa réalisation se traduit par une mauvaise appréciation des besoins de financement . Le risque de liquidité de marché •C’est l’impossibilité de contracter un financement, de compenser une position à des conditions normales de marché. • C’est idiosyncratique ou systémique , il concernera l’ensemble des banques sans distinction. •Il représente le stade le plus avancé et le plus critique d’une crise financière. Ces deux types de risques de liquidité sont étroitement corrélés .
  9. 9. Risque de liquidité de la banque islamique Le risque de liquidité bancaire Les causes de risque de liquidité La transformation d'échéances La collecte des ressources à court terme ou susceptibles de faire l'objet de retraits et la délivrance des financements à moyen et à long terme. Les défaillances de contreparties Risque de crédit. La crise économique La liquidité du marché affecte directement la capacité à lever des capitaux d'une banque. La concentration des dépôts et la volatilité du financement La dépendance d'une seule source de financement.
  10. 10. Risque de liquidité de la banque islamique Le risque de liquidité bancaire Le problème de préteur en dernier ressort La banque islamique n’a pas la possibilité de se financer auprès de la Banque Centrale en cas d’insuffisance de liquidité. (Interdiction de Riba)  Elle ne bénéficiera pas de la fonction de préteur en dernier ressort.  Influence indirectement de l’activité de la banque. •Impose la conservation d’une grande masse de liquidité pour faire face aux retraits prévus et imprévus, sous forme:  des ressources monétaires non investies,  des investissements à court terme hautement liquides. • Rater des opportunités d’investissements • Réduire les gains des dépositaires • Minimise le rôle économique de la banque dans la croissance.
  11. 11. Risque de liquidité de la banque islamique Le risque de liquidité bancaire Les conséquences de risque de liquidité La faillite de la banque • Cas Ultime la concrétisation de risque de marché La concrétisation de risque systémique •La faillite d'une banque, surtout si elle est de grande taille peut être un événement désastreux qui peut mettre en cause la stabilité d'une économie •Retraits massifs des dépôts bancaires •Fuite des capitaux vers l' étranger
  12. 12. Risque de liquidité de la banque islamique Gouvernance de la gestion de risque de liquidité Les acteurs de la gouvernance et leurs missions La direction générale •Fixer un niveau de tolérance au risque de liquidité; •Mettre en place une stratégie, des politiques et des pratiques adaptées à ce niveau; •S’assurer que la banque dispose d’une liquidité suffisante en assurant une diversification effective des sources et formes de financement; •Suivre les indicateurs de liquidité ; •Faire régulièrement un rapport au conseil d’administration ; •Disposer d’un processus rigoureux pour identifier, mesurer, surveiller et contrôler le risque de liquidité; •Surveiller et contrôler activement ses expositions au risque et ses besoins de financement pour chaque entité juridique du groupe, ligne de métier et devise; •Effectuer périodiquement des simulations de crise portant sur divers scénarios de tensions; •mettre au point des plans de financement d’urgence efficaces.
  13. 13. Risque de liquidité de la banque islamique Gouvernance de la gestion de risque de liquidité Les acteurs de la gouvernance et leurs missions Les superviseurs (ALM) •Effectuer périodiquement une évaluation exhaustive du dispositif global de gestion du risque de liquidité et de la position de liquidité; •Effectuer un suivi prenant en compte les éléments suivants : rapports internes, déclarations prudentielles et informations de marché; •Exiger de la banque qu’elle prenne toutes mesures opportunes afin de remédier à une insuffisance de liquidité; •Echanger des informations, au plan national et international, avec les autres superviseurs et les autres autorités compétentes,
  14. 14. Risque de liquidité de la banque islamique Gouvernance de la gestion de risque de liquidité Les outils de pilotage
  15. 15. Total des fonds propres Risque de liquidité de la banque islamique Gouvernance de la gestion de risque de liquidité Les outils de pilotage Tier1 : fonds propres de base Tier2 : fonds propres complémentaire Composante dure des fonds propres (CET 1) Catégories de fonds propres : Réglementation baloise Décembre 2010 4,5% 6% 2,5% 8%
  16. 16. Risque de liquidité de la banque islamique Gouvernance de la gestion de risque de liquidité Les outils de pilotage L’impasse de liquidité Peut montrer soit un excédent d'actif, soit un excédent de passif, •Le premier cas est le plus délicat puisqu'il peut exposer la banque à une crise de liquidité, c'est-à-dire une impossibilité de trouver les fonds nécessaire. •Le second cas est moins problématique puisque la banque dispose de fonds ,mais Ce problème peut amener la banque à perdre énormément d‘opportunités.  • Alors, il faut établir des limites d’impasses nulles ou faibles significatives en liquidité.
  17. 17. Risque de liquidité de la banque islamique Gouvernance de la gestion de risque de liquidité Les outils de pilotage Le gap de liquidité Qui calcul le décalage de maturité entre les opérations de l’actif et celles du passif ; les indicateurs de diversification Qui visent à identifier une éventuelle surexposition (en devise, par investisseur, par zone géographique…) ; la réserve de liquidité Notamment les réserves de trésorerie ;
  18. 18. Risque de liquidité de la banque islamique Gouvernance de la gestion de risque de liquidité La production interne des indicateurs Certaines banques développent en complément d’autres indicateurs internes pour s’adapter à leur structure propre. Par exemple Une grande banque française segmente son bilan en trois parties : La première partie : intègre les actifs et les passifs commerciaux (hors ressources de marché).Permet de définir:  Besoin de Financement Net des métiers  ressources Trésorerie Groupe La deuxième partie : est intégralement pilotée par l’ALM-Trésorerie. Elle comprend:  à l’actif le buffer (stock d’actifs hautement liquides)  au passif les financements de marché La troisième partie: supervisée par la direction générale, comprend:  L’actif structurel (participation, goodwill)  Les fonds propres au passif.
  19. 19. Risque de liquidité de la banque islamique La gestion de risque de liquidité La gestion par des scenarios de stress testing Identification de risque •Les crises de liquidité, idiosyncrasiques ou systémiques, sont des risques extrêmes ; •Ce risque n’est pas capté par la VaR et nécessite une approche dédiée: •Le stress testing du risque de liquidité apparaît comme la panacée pour le régulateur, les agences de notation et les gestionnaires de risque. •Son processus s’appuie sur: Des éléments solides et génériques (valables au niveau transversal à l’établissement et comparables d’un établissement à l’autre) Une documentation des modèles et un reporting C’est sans aucun doute une approche utile afin d’identifier des vulnérabilités dans le profil de liquidité de l’établissement.
  20. 20. Risque de liquidité de la banque islamique La gestion de risque de liquidité La gestion par des scenarios de stress testing
  21. 21. Risque de liquidité de la banque islamique La gestion de risque de liquidité La gestion par des scenarios de stress testing
  22. 22. Risque de liquidité de la banque islamique La gestion de risque de liquidité La gestion de la liquidité intra journalière La BRI a publié en juillet 2012 une note consultative intitulée « Monitoring indicators for intraday liquidity management ». Afin de : 1.avoir la capacité de mesurer les flux journaliers de liquidités et d’anticiper les instants de la journée où ces flux seront possibles tout en prévoyant l’étendue des besoins potentiels de financement net qui peuvent survenir en différentes heures de la journée. 2.avoir la capacité de surveiller les positions intra-journalières de liquidité vis-à-vis de l’activité attendue et des ressources disponibles (bilan, capacité de crédit intra- journalière restante, nantissement en espèce disponible et avoir la capacité à gérer et à mobiliser les nantissements pour obtenir des fonds intra-journaliers. 3.avoir de fortes capacités à gérer les instants de déclenchement de ces flux sortants en accord avec ses objectifs intra-journaliers. 4.être préparé à réagir à une interruption inattendue de ces flux de liquidité intra- journaliers.
  23. 23. Risque de liquidité de la banque islamique La gestion de risque de liquidité Des solutions pour le marché interbancaire Quelques solutions, conformes à la Sharia, suggérées au problème de prêteur en dernier ressort •Une caisse collective de liquidité au niveau des banques islamiques locales ; •Des canaux de liquidité entres les banques au niveau islamique et arabe ; •L’offre de liquidité dans le cadre de mode de financement ‘Al Moudaraba’ •L’offre de liquidité sous forme d’un prêt d’honneur ‘ Quard Al Hassan’ sans intérêts dans la période de risque et la rendre lorsque la liquidité est abondante.
  24. 24. Risque de liquidité de la banque islamique Le risque de liquidité et la profitabilité • Parmi les risques de liquidité la surliquidité, cette dernière doit être exploiter de manière efficiente , en cas contraire elle permettra de provoquer:  La diminution de la profitabilité à cause des actifs non investis  La banque sera en situation faible à concurrencer.  Des pertes aux dépositaires si la banque reçoit – par Moudarabah– des dépôts au-delà de ses besoins de financement en les réservant avec ces propres fonds,  La profitabilité est un des signes les plus importants montrant la compétence de la direction,  L’augmentation des gains minimise les risques par la formation des réserves de sécurité contre toute perte  la diversité des sources de profitabilité vient par la diversité des modes de financement, c’est une garantie pour la continuité l‘activité et sa couverture en cas de récession.
  25. 25. Risque de liquidité de la banque islamique Le risque de liquidité et la profitabilité • Parmi les risques de liquidité la surliquidité, cette dernière doit être exploiter de manière efficiente , en cas contraire elle permettra de provoquer:  La diminution de la profitabilité à cause des actifs non investis  La banque sera en situation faible à concurrencer.  Des pertes aux dépositaires si la banque reçoit – par Moudarabah– des dépôts au-delà de ses besoins de financement en les réservant avec ces propres fonds,  La profitabilité est un des signes les plus importants montrant la compétence de la direction,  L’augmentation des gains minimise les risques par la formation des réserves de sécurité contre toute perte  la diversité des sources de profitabilité vient par la diversité des modes de financement, c’est une garantie pour la continuité l‘activité et sa couverture en cas de récession.
  26. 26. Risque de liquidité de la banque islamique Benchmark : Trois banques islamiques
  27. 27. Risque de liquidité de la banque islamique Benchmark : Trois banques islamiques       2010 2011 2012 2013 2014 Loan to assets ratio Abu Dhabi Islamic Bank 84,18 69,74 74,72 66,71 69,78 Bank Muamalat Malaysia 42,1 40,88 46,07 50,92 61,27 Al Rajhi Bank  74,31 71,8 72,31 73,82 73,98 Loan to deposits ratio Abu Dhabi Islamic Bank 110,35 90,79 99,56 84,18 86,52 Bank Muamalat Malaysia 47,16 46,27 51,95 57,22 69,35 Al Rajhi Bank  92,5 87,86 86,47 87,83 88,16 Source: http://www.thebankerdatabase.com/index.cfm/banks/ Les résultats empiriques
  28. 28. Risque de liquidité de la banque islamique Benchmark : Trois banques islamiques Après la nouvelle règlementation pour le risque de liquidité, Abu Dhabi Islamic Bank baisse ce ratio pour être inferieur à 100%, ces deux derniers années ce ratio n’a pas dépassé 90%.alors emploi davantage ces fonds. Au contraire au banque Malaisienne, son historique montre qu'elle a gardé toujours une grande quantité des fonds liquide pour faire face à tout risque de liquidité, même avec l’augmentation de ce ratio, il n’a pas dépassé 70%,loin d’etre au voisinage de 100%, la situation de liquidité reste toujours sous son contrôle. Mais moins rentable. Pour Al Rajhi Bank, il parait qu’il donne plus d’importance à la gestion de ce risque, car ce ratio flotte dans une fourchette de 6%,entre 86% et 92%, autrement la banque finance plus et garde une liquidité réduite, mais toujours en sécurité.
  29. 29. Risque de liquidité de la banque islamique Benchmark : Trois banques islamiques La volatilité de LTAR montre que la banque Al Rajhi est plus stable par rapport aux autres banques. Au cours de ces quatre ans derniers, elle garde ce ratio en 73% proche de 80% seuil de sécurité, alors elle prête plus dans des actifs moins liquides, on peut déduire qu’elle s’expose plus au risque de crédit. Le LTAR a considérablement augmenté chez Bank Muamalat Malaysia de 42,1% à 61,27%, ce que explique qu'elle commence à prendre le risque pour plus de rendements, tant qu’elle est loin de champ de danger, car le ratio le plus haut s’était en 2014 avec un pourcentage de 61,72. Pour Abu Dhabi Bank, après la correction de sa situation après 2010,date de nouvelle règlementation Baloise, Commence à établir son équilibre mais un peu moins de Al Rajhi Bank, en le gardant sous 70%.
  30. 30. Risque de liquidité de la banque islamique Conclusion En somme, notre analyse comparative met en évidence que la position de liquidité des banques islamiques ainsi que leur risque de liquidité ont changé au fil du temps, Les banques des pays de Golf ont arrivées à une situation de «pénurie de liquidité» en 2013 et 2014, on remarque aussi que la banque malaisienne prend le même chemin. C’est l’effet de son intermédiation bancaire islamique, en utilisant des instruments proches des dettes (comme la Mourabaha) qui représente 66% des financements offerts. En fait, ces banques s’orientent vers «plus» de prise du risque de liquidité suite aux changements structurels de leurs financements et de leurs dépôts, et ceci exige davantage d’efforts quant à leur gestion du risque de liquidité. Alors, la banque islamique doit effectuer un arbitrage entre la liquidité et la rentabilité. Elle doit créer un juste équilibre entre les deux objectifs de la sécurité et de la rentabilité.

×