1.
PME-ETI et Start-Up…
si éloignées que cela ?
08 Juin 2017

2.
Yves Delnatte
Chief Executive Officer
Inéat-Conseil
Julien Meunier
Senior Manager
Equipe Croissance-Innovation,
KPMG
Pierre-Yves Aubert
Directeur Entrepreneuriat
et Innovation,
Euratechnologies
Christophe Maréchal
Chargé de participations,
Groupe IRD

3.
Au programme
Les caractéristiques des Start-Up et
leur organisation
Le financement des Start-Up
Les différentes opportunités et les
principaux enjeux du développement
d’une Start-Up
Quelles synergies attendre d’une
collaboration entre
Start-up et PME-ETI ?
Julien Meunier
Senior Manager, équipe
Croissance-Innovation,
KPMG
Pierre-Yves Aubert
Directeur Entrepreneuriat
et Innovation,
Euratechnologies
Christophe Maréchal
Chargé de participations,
Groupe IRD
Yves Delnatte
Chief Executive Officer,
Inéat-Conseil

4.
ConstatsetRéflexions
« l'open innovation n’est plus un simple effet de mode mais
bien un des facteurs clés de votre développement ! »
Open Innovation : désigne dans les domaines de la R&D des modes
d’innovation fondés sur le partage, la collaboration entre les parties
prenantes.
Processus d’innovation par lequel l’entreprise n’est plus refermée sur
elle-même au sein de son département R&D mais recherche des acteurs
extérieurs (chercheurs, entreprises partenaires, clients, étudiants,
Start-Up) et internes (salariés d’un autre service)

5.
« PME-ETI et Start-Up évoluent dans des environnements et
des écosystèmes différents ».
Leurs échanges sont plus réguliers au sein de clusters ou
dans le cadre de projets de R&D développés en consortium
Au niveau national :
+ de 200 pôles et clusters
+ de 60.000 entreprises regroupant
+ d’1 million de salariés
Dans les Hauts de France :
+ de 22 pôles et clusters touchant à de nombreux secteurs d’activité :
numérique, digital, santé, culture, environnement, logistique,
nouveaux matériaux, biens de grande consommation, énergie,…
ConstatsetRéflexions

6.
Comment améliorer et accélérer l’innovation collaborative
entre Start-Up et PME-ETI ?
Etre présent dans les différents écosystèmes de l’innovation
Encourager/favoriser les initiatives au sein de l’entreprise et faire évoluer
les organisations et processus décisionnel
ConstatsetRéflexions

7.
Comment améliorer et accélérer l’innovation collaborative
entre Start-Up et PME-ETI ?
Développement de nouvelles compétences au sein des organisations
CTO Chief Technical Officer
CDO Chief Digital Officer
CMO Chief Marketing Officer
Community Manager…
ConstatsetRéflexions

8.
Les caractéristiques des
Start-Up et leur
organisation
Pierre-Yves Aubert
Directeur Entrepreneuriat
et Innovation,
Euratechnologies

9.
Lille - France

10.
Start-Up:késako?

11.
« Startupeur »:quies-tu?

12.
Profildes« startupeurs »
88 % sont des hommes
38 % ont entre 25 et 35 ans
89 % sont diplômés Bac+5
38% sont solo founder
23% ont déjà créé une entreprise auparavant
Données Euratechnologies Start Batch 4

13.
Enjeuxetdifficultés

14.
Rôledesincubateurs
Business Enabler.*
* Rendre possible, faciliter, donner du sens, du pouvoir, des moyens, des compétences
et la capacité de…

15.
Unprocessuniqueetcomplet
From idea
to project
INCUBATION ACCÉLÉRATION DÉVELOPPEMENT
INNOVATION
CAMPUS
SOURCING 2018
80 days
to create
From
ambition
to
hypergrowth
From market
entry
through the
growth stage
Living lab
Living center
Learning
center
Innovation
center
>>>>>>> >>>>>>> >>>>>>> >>>>>>>>

16.
Aveclescorporates
o#Mobilité
o#Énergie
o#Finance
o#Grande Distribution
EtdemainaveclesETI-PME?

17.
Chaquesecteurd’activité estconcerné

18.
Questions
?

19.
Quelqueschiffressurlecapital-risque

20.
Monde : 26,8 Mds de $ (2 716 deals) => Soit une hausse de
12,6 % des investissements, et une baisse du nombre de
deals de 15 % versus le 4ème trimestre 2016.
La France, 3ème sur le podium européen
•UK : 1,01 Mds de $ investis / 196 deals
•Allemagne : 399 millions de $ investis / 73 deals
•France : 359 millions de $ investis / 60 deals
Paris, 2ème sur le podium des capitales européennes, avec
l’un des plus gros tours de table du 1er trimestre 2017 –
Vestiaire Collective (62 M$).
•Londres : 653 M$ investis / 109 deals
•Paris : 240 M$ investis / 38 deals
•Berlin : 188 M$ investis / 36 deals
Corporate venture : La part des deals en corporate venture
augmente à 22 % au 1er trimestre 2017, surtout en Europe
(versus 17 % en 2016)
Quelqueschiffressurlecapital-risque

21.
Le financement des
Start-Up
Christophe Maréchal
Chargé de participations,
Groupe IRD

22.
Définition
La start-Up pour « Les Echos » :
Une start-Up est une entreprise qui vient
d'être lancée par ses dirigeants et
actionnaires. Elle n'a pas de passé, ni
probablement d'actifs corporels importants et
elle évolue souvent dans un environnement
technologique très mouvant. Enfin, ses flux de
trésorerie disponibles sont négatifs pour
quelque temps : son niveau de risque
spécifique est donc très élevé ce qui explique
qu'elle n'a pas d'autre choix que de se
financer par capitaux propres.

23.
Critèresdedécisiondefinancement
Equipe
Personnalité et qualités du
dirigeant, des associés et de
l’équipe en place
Vision du modèle économique,
capacité du dirigeant à trouver
des solutions…
Modèle économique
Besoins techniques,
matériels, commerciaux
Etude de marché,
concurrence
Critères subjectifs Critères objectifs

24.
« Surfinancement » toujours nécessaire
soit un début d’activité existe
soit l’activité est à créer
Mais aussi à quel moment financer : Le 1er
client ? Le 1er partenaire ? 1er fournisseur ?
Bien avant tout cela ?
Critèresdemontantsdefinancement

25.
Cequiestfinancé
Un potentiel de développement mais aussi …
Un modèle économique
Une équipe
Une vision
Une capacité d’adaptation
et de retournement
…. Et bien entendu un produit ou une idée !
La R&D et les brevets

26.
Ledépart…
Apports personnels +
aides, subventions,
avances remboursables
Business Angels
Prêts d’honneur
Montants : Quelques milliers (ou
dizaines de milliers) d’euros
Montant : 10K€ à 500 / 700 K€
Montant : 5 K€ à 80 K€
Contributions potentielles des PME – ETI :
Ressources humaines / Machines /
Locaux / Projet R&D en consortium /
Validation du POC auprès du marché…

27.
Premiers prêts bancaires
Capital-risque / Capital
développement
Et le crowdfunding / lending
dans tout ça?
Lapremièreaccélération
Contributions potentielles des PME – ETI :
Prise de participation (minoritaire) en fonds
propres / Avances en compte courant /
Financement moyen terme / Accompagnement
Technique, R&D, Commercial…

28.
Lefinancementdudéploiement
Réinvestissement par les
fonds en place
Investissement par de
nouveaux fonds
Investissement minoritaire
par des PME / grands
groupes industriels /
fournisseurs / clients /
distributeurs
Financements bancaires
structurés
Appels à projet /
Entrée en bourse /
aides d’organismes
publics
Contributions potentielles des PME – ETI :
Adossement industriel / développement
national et à l’international / Accompagnement
Technique, R&D, Logistique, Commercial…

29.
Questions
?

30.
Les différentes
opportunités et les
principaux enjeux du
développement d’une
Start-Up
Yves Delnatte
Chief Executive Officer,
Inéat-Conseil

31.
SCALING STORY…

32.
Encore la Nème SSII qui veut se
différencier?
Avec une nouvelle casquette
d’Editeur et ses produits
….. By INEAT
Et là vous vous dites…

33.
Scaling Story
Qui sommes nous? Une start-Up?
Euratechnologies? The Place to be
INEAT çà veut dire quoi?
1ère Entreprise de Service Digitale : ESD
Notre positionnement
hybride est à la croisée
de 3 métiers historiques
Agence
web
Société de services
informatiques
Cabinet
de
conseil

34.
QUELQUES CHIFFRES JUIN 2017
2006
Fondation
d’INEAT
4
Implantations
en Europe
210
Collaborateurs
16,1 M€
CA en 2016
30%
de croissance
depuis 2013

35.
PROJET
DIGITAL
Comment conduire le
changement ?
Comment rendre votre
application disponible,
performante et
sécurisée?
Comment en garantir
l’évolution?
Comment intégrer
l’application dans votre
SI?
Comment mieux
valoriser vos données?
Comment penser
vos applications?
Quelle approche est la
plus adaptée à votre
projet?
Comment répondre à
vos enjeux métiers?
Comment apporter de nouveaux
services?
Comment faire adhérer
l’utilisateur?
INNOV
UX
CONSEIL
MÉTIER
MÉTHODES
CONSEIL
SI
DATA
INTERFACES
SI
MAME
INFRA
CHANGE
&
FORMATION
10
9
8
7
6
5
4
3
2
1
NOTRE
OFFRE à
360°
INEAT
répond à
l’ensemble
des
questions
soulevées
par un
PROJET
DIGITAL
Solutions
By INEAT
NOTRE Différenciation :

36.
SSII Le graal?

37.
HistoiredeChronologies…NosCYCLES

38.
Chronologie…

39.
Difficultés

40.
INEAT 2017 © Tous droits réservés.
10/08/2006  17/12/2007 12/12/2011 12/10/2013 16/04/2014…

41.
INEAT 2017 © Tous droits réservés.
12m224m280m2200m2300m2800m2…..??????m2

42.
Et…Lacroissance...

43.
PourautantportéspardesKPIs
-
5 000 000
10 000 000
15 000 000
20 000 000
25 000 000
30 000 000
35 000 000
40 000 000
45 000 000
2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020
0
50
100
150
200
250
300
350
400
450
1 000 181 000 248 000
400 000
500 000
800 000
2014 2015 2016 2017 2018 2019
Evolution Résultat
d'Exploitation sur INEAT
CONSEIL
164 000
296 000
300 000
400 000
500 000
600 000
2014
2015
2016
2017
2018
2019
Evolution CIR sur INEAT
CONSEIL

44.
DéploiementNationaletInternational
 Objectif à 3 ans: 7 agences en France
 2017 : Rhone alpe et PACA
 2018 : Aquitaine
 2019 : Loire atlantique
 2020 : Alsace lorraine ./…
 Objectif à 3 ans: 13 à l’international
 2017 :
Renforcer Bruxelles, Développer Londres
Lancer New York et Montréal
 2018 : Shangaï, Belo Horizonte, Dubaï, SF

45.
Lescoupsdepouce…Nosinvestissements

46.
Slides séminaire
dubrovnik
INEAT GROUP DEMAIN - VISION HORIZON 2020
 20+ 20 = 40 millions en
2020
20 % du
CA sur
des
produits
 350 consultants en
France
 50 consultants à
l’étranger
 10 sites géographiques
 20% du CA sur des
projets

47.
Fort de cette vision on se lance…

48.
52
Evolution interne et externe…
Facteur clé de succès : les Talents

49.
11 Produits by « INEAT »
STELLA
Babyfoot connecté
OAUTH
Usine de
dev
Mobile
PILOT
IN TEAM…
KILIE

50.
Les ingrédients de
la secret Sauce !

51.
1 ) As s o c i a t i o n
… . . . . . . . . . . . . . . . . 2 5 0 g
2 )
P i l o t a g e … . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 5 0 c l
3 )
Vi s i o n … . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1 0 0 g
4 ) D i s r u p t i o n … . . . . . . . . . . . . . 2
P i n c é e s
5 ) T h i n k S t a r t U p … . . . . 2
c u i l l è r e s
6 ) N o s
f e m m e s … . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1 k g
7 ) H o l a c r a t i e … . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1 0
c l
8 )
L o c a u x … . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . e . . 5 0 0 g
9 )
C o m m u n i c a t i o n … . . . . . . . . . . . . . . . . 1 l
1 0 ) S p o r t … . . . . . . 4 c u i l l è r e s à
s o u p e
Chauffer
Ajouter
Mélanger
Parsemer
Dorer
Déposer
… C’est prêt
Ajoutez-Y
votre
Secret sauce…

52.
LILLE
2, allée de la Haye du Temple
Euratechnologies
Bâtiment Euratechnopolys -
2ème étage
59160 Lomme
+33 (0)3 20 00 80 37
PARIS
Immeuble Le Quintet
81/83 rue Edouard Vaillant
Bâtiment E
92100 Boulogne-Billancourt
+33 (0)1 46 10 48 50
BRUSSELS
ICAB
4 rue des Pères Blancs
1040 Bruxelles
+32 27 40 43 62
LONDON
4 Crown Pl,
London EC2A 4BT,
Royaume-Uni
www.ineat-group.com
LILLE
2, allée de la Haye du Temple
Euratechnologies
Bâtiment Euratechnopolys -
2ème étage
59160 Lomme
+33 (0)3 20 00 80 37
LONDON
4 Crown Pl,
London EC2A 4BT,
Royaume-Uni

53.
Questions
?

54.
Quelles synergies
attendre d’une
collaboration entre
Start-up et PME-ETI ?
Julien Meunier
Senior Manager, équipe
Croissance-Innovation,
KPMG

55.
Lessynergiesattendues
Pour les Start-up :
• plus gros moyens (humains, financiers, matériels, logistique) pour
accélérer leur développement
• accession à de nouveaux marchés (en volume, typologie de clientèle,
géographiquement…)
• partage de la veille technologique
• gain important en notoriété, crédibilité et visibilité
• « caution » et « appui » de la PME ou de l’ETI
…
Pour les PME-ETI :
• expertise technique spécifique et savoir-faire
• agilité et rapidité d’exécution
• créativité et vision différente des marchés/produits/services existant
• partage de la veille technologique
• gestion de plusieurs projets de développement en même temps
…

56.
Lesconditionsd’unecollaborationfructueuse
Processus différent d’une fusion  c’est la rencontre et le croisement
d’intelligences et d’expertises complémentaires
Définir les « règles du jeu » et mettre en place un « pacte de confiance »
• partage de certaines informations stratégiques et des priorités en
terme d’innovation produits/services
• déterminer les engagements financiers de chacun en amont
• convenir des règles de partage de la propriété intellectuelle et de la
valeur ajoutée générée
• identifier les bons interlocuteurs techniques et les responsables du
pilotage du projet
• Intégration partielle ou autonomie complète des équipes
• respect des organisations et des processus décisionnels de chacun
…
Principale difficulté : identifier et entrée en relation avec les partenaires

57.
Lancementd’unoutilauservicedevos
ambitions:HelloOpenWorld(HOW)

58.
kpmg.fr
Mercidevotre
attention!