С 13 февраля биржа ММВБ-РТС вводит систему клиентсткого доступа к торгам на биржевом валютном рынке. Презентация об изменениях, которые коснутся валютной секции ММВБ-РТС , Управляющего директора ММВБ-РТС Игоря Марича.

1. Клиентский доступ к торгам на
биржевом валютном рынке
Игорь Марич
8 февраля 2012 года
Управляющий Директор

2. Доля клиентов на валютном рынке ММВБ-РТС
• С 25 октября 2010 г. на
валютном рынке ММВБ
стало возможным
предоставлять клиентам
участников торгов доступ к
торгам на ЕТС
• На протяжении 2011 года
количество клиентов
подключающихся к торгам
росло и доля их оборота
увеличивалась в общем
обороте на рынке
• При этом доля клиентского
оборота в основном
сосредоточена в SPOT
инструментах, в декабре
2011 года она составляла
чуть более 17% оборота.
2

3. Действующая схема доступа клиентов Участников торгов
25 октября 2010 г. на валютном рынке ММВБ стартовал проект «Двухуровневая схема
доступа к торгам на ЕТС».
Суть проекта:
• Возможность предоставления доступа к валютному рынку клиентам банков-участников
(брокерская схема)
• Для каждого клиента Участник торгов получает и передает клиенту «дополнительный»
регистрационный код для операций от имени Участника торгов и по поручению (за счет)
клиента
• Для каждого регистрационного кода в НКЦ заводится единственный (отдельный)
расчетный код
• В разрезе регистрационного/расчетного кода ведется учет денежных средств,
требований/обязательств Участника (отдельно по собственным сделкам участника,
отдельно по каждому клиенту)
• Перед НКЦ/ММВБ по всем обязательствам отвечает Участник торгов
• Не признаются кросс-сделками сделки, заключенные на основании встречных заявок
противоположной направленности:
-Участника торгов и клиента
-Разных клиентов Участника торгов
3

4. Действующая схема vs. модернизированная
Сейчас Планируемая новация
Участник торгов
Рег. код Участника (2)
Рег. код Участника (1) Рег. код Участника
(Клиент)
Коды клиентов
Расчетный код Расчетный код Брокер
Требования/обязательства Требования/обязательства
Денежные средства Денежные средства Расчетный код Расчетный код
Лимит ФПР
Требования/обязательства Требования/обязательства
Денежные средства Денежные средства
Лимит ФПР Лимит ФПР
ЗАЯВКА ЗАЯВКА ЗАЯВКА
Регистрационный код Регистрационный код Регистрационный код
Расчетный код
Код клиента
4

5. Основные новации модернизированной схемы
 Вводится понятие клиента Участника торгов и клиента, являющиеся
клиентами клиентов Участников торгов (клиенты субброкеров)
 Процедура регистрации клиентов и присвоения им кодов - аналогичная
процедуре регистрации клиентов и присвоения им кодов в секторе Основной
рынок Фондового рынка ММВБ-РТС
 Для операций клиентов Участник торгов регистрирует множество Расчетных
кодов в НКЦ в рамках одного Регистрационного кода
 По расчетному коду ведется учет денежных средств, требований/обязательств
одного или нескольких (всех) клиентов Участника торгов по его выбору
 У Участников появляются дополнительные возможности по
администрированию операций клиентов, в т.ч. закрывая или перенося на
следующий рабочий день обязательства клиентов путем совершения
внесистемных (адресных) сделок с инструментами TOD, а также внесистемных
(адресных) сделок своп с датами валютирования TODTOM
5

6. Изменения в режиме переговорных сделок
 В торгово-клиринговой системе Валютного рынка ММВБ-РТС заключение
внесистемных (адресных) сделок по всем инструментам (включая мягкие валюты)
переносится в новый отдельный режим торгов. В основном режиме внесистемные
(адресные) сделки заключаться не будут.
 Для нового режима будет действовать следующее расписание:
- по инструментам, не относящимся к «мягким валютам», с датой исполнения
“сегодня” - с 10:00 до 15:15;
- по инструментам, относящимся к «мягким валютам», с датой исполнения
“сегодня” с 10:00 до 11:00;
-по всем инструментам с датой исполнения, отличающейся от “сегодня”, - c
10:00 до 19:00.
 В новом режиме возможно заключение внесистемных (адресных) сделок по
покупке и продаже иностранной валюты и сделок своп, необходимых для закрытия
или переноса на следующий день обязательств клиентов.
 Лот по сделкам своп устанавливается равным лоту по соответствующему
инструменту TOM.
6 6

7. Регистрация клиентов и кросс-сделки
 Клиентами Участников торгов могут быть юридические и физические
лица, брокеры (управляющие компании), как резиденты, так и нерезиденты
 Код клиента связан с регистрационным кодом, но не связан с
расчетным кодом. Несколько клиентов могут рассчитываться через один
расчетный счет
 В заявке, помимо регистрационного кода, указывается расчетный код и
код клиента (из списка клиентов, зарегистрированных в рамках данного
регистрационного кода)
 Проверка возможности кросс-сделок при постановке заявок происходит
по клиентским кодам
7 7

8. Регламент присвоения клиентских кодов
 Биржа присваивает клиентам Участников торгов ЕТС уникальные коды.
 Клиентам, являющимся юридическими лицами, в т.ч. клиентам–
нерезидентам, имеющим ИНН, присваивается код клиента, состоящий из ИНН
клиента и иных реквизитов, определяемых Регламентом присвоения кодов
клиентам Участников торгов ЕТС.
 Клиентам-нерезидентам, не имеющим ИНН, присваивается код клиента–
нерезидента, содержащий код Участника торгов ЕТС, код данного клиента–
нерезидента, признак, однозначно указывающий на то, что этот код присвоен
нерезиденту, не имеющему ИНН.
 Клиентам, являющимся физическими лицами, в т.ч. нерезидентам,
присваивается код Клиента, состоящий из серии и номера основного
документа, удостоверяющего личность гражданина и иных реквизитов,
определяемых Регламентом присвоения кодов клиентам Участников торгов
ЕТС.
8 8

9. Планируемая схема подключения клиентов к торгам на ЕТС
Клиенты
Физ.лицо
Юр.лицо
Участник торгов Группа
Договор Заявка на
заключение
ММВБ
комиссии
сделки на ЕТС
Нерезидент
Клиенты Брокера
Брокер
Договоры
комиссии
9

10. Спасибо за внимание!
Контакты:
Управление продаж Департамента валютного рынка
Tел.: +7 (495) 363-3232, доб. 1618, 3115
Информация о проекте на сайте ММВБ-РТС: http://rts.micex.ru/s138