SlideShare une entreprise Scribd logo
1  sur  10
Télécharger pour lire hors ligne
Objetivo del analisis financiero
Es un método que permite analizar las consecuencias financieras de las decisiones de
negocios. Para esto es necesario aplicar técnicas que permitan recolectar la información
relevante, llevar a cabo distintas mediciones y sacar conclusiones.
Este permite estimar el rendimiento de una inversión, estudiar su riesgo y saber si el
flujo de fondos de una empresa alcanza para afrontar los pagos, entre otras cuestiones.
El análisis financiero ayuda a comprender el funcionamiento del negocio y a maximizar
la rentabilidad a partir de la actuación sobre los recursos existentes. Los directivos
pueden acceder a información sobre el efecto esperado de las decisiones estratégicas.
Los inversores también apelan al análisis financiero para analizar el grado de riesgo de
sus decisiones y para fijar los objetivos a cumplir.
Los prestamistas y acreedores, por último, usan el análisis financiero para determinar
qué riesgo existe para el cobre de un crédito o préstamo.
La importancia del análisis de estados financieros radica en que facilita
   la toma de decisiones a los inversionistas o terceros que estén
   interesados en la situación económica y financiera de la empresa.
Su importancia relativa en el conjunto de decisiones sobre inversión
   depende de las circunstancias y del momento del mercado.
Los tipos de análisis financiero son el interno y externo, y los tipos de
   comparaciones son el análisis de corte transversal y el análisis de
   serie de tiempo.
• La rentabilidad -. Si realmente genera ganancias (utilidades)
• El endeudamiento-. que tan fiable seria de cubrir deuda
• La solvencia-. La capacidad que tiene la empresa para cubrir
  deudas
• La rotación-. K tan confiable para que los trabajares elaboren en
  ella
• La liquidez inmediata-. Es cuando tiene solvencia
• La capacidad productiva Sus técnicas de interpretación son 2:
  El análisis y la comparación.
1.    Conocer, estudiar, comparar y analizar las tenden­cias de las diferentes
variables financieras que inter­vie­nen o son producto de las operaciones econó­
micas de una empresa.

2.    Evaluar la situación financiera de la organización; es decir, su solvencia y
liquidez así como su capacidad para generar recursos.

3.    Verificar la coherencia de los datos informados en los estados financieros
con la realidad económica y estructural de la empresa.

4.    Tomar decisiones de inversión y crédito, con el pro­pósito de asegurar su
rentabilidad y recuperabilidad.

5.   Determinar el origen y las características de los re­cur­sos financieros de la
empresa: de donde provie­nen, como se invierten y que rendimiento generan o se
puede esperar de ellos.

6. Calificar la gestión de los directivos y adminis­tradores, por medio de
evaluaciones globales sobre la forma en que han sido manejados sus activos y
planificada la rentabilidad, solvencia y capacidad de creci­miento del negocio.
Los objetivos del análisis financiero se fijan en la búsqueda de
  la medición de la rentabilidad de la empresa a través de sus
  resultados y en la realidad y liquidez de su situación
  financiera, para poder determinar su estado actual y
  predecir su evolución en el futuro.
Una empresa es rentable cuando genera suficiente utilidad o beneficio, es
  decir, cuando sus ingresos son mayores que sus gastos, y la diferencia
  entre ellos es considerada como aceptable.

   Pero lo correcto al momento de evaluar la rentabilidad de una empresa es
   evaluar la relación que existe entre sus utilidades o beneficios, y la
   inversión o los recursos que ha utilizado para obtenerlos.

   Y para hallar esta rentabilidad, se hace uso de indicadores, índices, ratios
   o razones de rentabilidad, de los cuales, los principales son los siguientes:
El índice de retorno sobre activos (ROA por sus siglas en inglés) mide la
    rentabilidad de una empresa con respecto a los activos que posee. El ROA
    nos da una idea de cuán eficiente es una empresa en el uso de sus activos
    para generar utilidades.

   La fórmula del ROA es:

   ROA = (Utilidades / Activos) x 100
   Por ejemplo, si una empresa genera utilidades de 4 000, y cuenta con un
   total de activos de 30 000, aplicando la fórmula del ROA:

   ROA = (4 000 / 30 000) x 100

   Nos da un ROA de 13.3%, es decir, la empresa tiene una rentabilidad del
   13.3% con respecto a los activos que posee. O, en otras palabras, la
   empresa utiliza el 13.3% del total de sus activos en la generación de
   utilidades.
El índice de retorno sobre patrimonio (ROE por sus siglas en inglés) mide
    rentabilidad de una empresa con respecto al patrimonio que posee. El
    ROE nos da una idea de la capacidad de una empresa para generar
    utilidades con el uso del capital invertido en ella y el dinero que ha
    generado.

   La fórmula del ROE es:

   ROE = (Utilidades / Patrimonio) x 100
   Por ejemplo, si una empresa genera utilidades de 4 000, y cuenta con un
   patrimonio de 60 000, aplicando la fórmula del ROE:

   ROE = (4 000 / 60 000) x 100

   Nos da un ROE de 6.6%, es decir, la empresa tiene una rentabilidad del
   6.6% con respecto al patrimonio que posee. O, en otras palabras, la
   empresa utiliza el 6.6% de su patrimonio en la generación de utilidades.
El índice de rentabilidad sobre ventas mide la rentabilidad de una
empresa con respecto a las ventas que genera.

La fórmula del índice de rentabilidad sobre ventas es:

Rentabilidad sobre ventas = (Utilidades / Ventas) x 100
Por ejemplo, si una empresa genera utilidades de 4 000, y en el mismo
periodo obtiene ventas netas por 20 000, aplicando la fórmula de la
rentabilidad sobre ventas:

Rentabilidad sobre ventas = (4 000 / 20 000) x 100

Nos da una rentabilidad sobre ventas de 20%, es decir, la empresa tiene
una rentabilidad del 20% con respecto a las ventas. O, en otras palabras,
las utilidades representan el 20% del total de las ventas.

Contenu connexe

Tendances

TEORIA VALUACIÓN DE ACCIONES
TEORIA VALUACIÓN DE ACCIONESTEORIA VALUACIÓN DE ACCIONES
TEORIA VALUACIÓN DE ACCIONESggr951685
 
Analísis y proyecciones del FLujo de Caja
Analísis y proyecciones del FLujo de CajaAnalísis y proyecciones del FLujo de Caja
Analísis y proyecciones del FLujo de CajaJared Palma
 
Consolidación de estados financieros caso práctico
Consolidación de estados financieros   caso prácticoConsolidación de estados financieros   caso práctico
Consolidación de estados financieros caso prácticorrvn73
 
184060132 analisis-horizontal-y-vertical
184060132 analisis-horizontal-y-vertical184060132 analisis-horizontal-y-vertical
184060132 analisis-horizontal-y-verticalYanet Castillón Soto
 
Estado de resultados
Estado de resultadosEstado de resultados
Estado de resultadosherscar
 
Producción equivalente
Producción equivalenteProducción equivalente
Producción equivalenteMELGARRD
 
Conclusiones capital de trabajo
Conclusiones capital de trabajoConclusiones capital de trabajo
Conclusiones capital de trabajo0711764
 
Análisis Vertical y Horizanotal
Análisis Vertical y HorizanotalAnálisis Vertical y Horizanotal
Análisis Vertical y HorizanotalCarlos García
 
Analisis de razones o Indicadores Financieros
Analisis de razones o Indicadores FinancierosAnalisis de razones o Indicadores Financieros
Analisis de razones o Indicadores Financierosluferoal1971
 
Módulo 5. Estado de Cambios en el Patrimonio
Módulo 5. Estado de Cambios en el PatrimonioMódulo 5. Estado de Cambios en el Patrimonio
Módulo 5. Estado de Cambios en el PatrimonioEvenTourArte
 
Análisis Financiero Punto de Equilibrio
Análisis Financiero Punto de EquilibrioAnálisis Financiero Punto de Equilibrio
Análisis Financiero Punto de EquilibrioJose Tuesta
 
Toma de Decisiones a Corto Plazo
Toma de Decisiones a Corto PlazoToma de Decisiones a Corto Plazo
Toma de Decisiones a Corto PlazoBrianaor
 
113 casos practicos de contabilidad gubernamental (2)
113 casos practicos de contabilidad gubernamental (2)113 casos practicos de contabilidad gubernamental (2)
113 casos practicos de contabilidad gubernamental (2)mirian chavez zapana
 

Tendances (20)

TEORIA VALUACIÓN DE ACCIONES
TEORIA VALUACIÓN DE ACCIONESTEORIA VALUACIÓN DE ACCIONES
TEORIA VALUACIÓN DE ACCIONES
 
Analísis y proyecciones del FLujo de Caja
Analísis y proyecciones del FLujo de CajaAnalísis y proyecciones del FLujo de Caja
Analísis y proyecciones del FLujo de Caja
 
Consolidación de estados financieros caso práctico
Consolidación de estados financieros   caso prácticoConsolidación de estados financieros   caso práctico
Consolidación de estados financieros caso práctico
 
184060132 analisis-horizontal-y-vertical
184060132 analisis-horizontal-y-vertical184060132 analisis-horizontal-y-vertical
184060132 analisis-horizontal-y-vertical
 
Finanzas (1)
Finanzas (1)Finanzas (1)
Finanzas (1)
 
Estado de resultados
Estado de resultadosEstado de resultados
Estado de resultados
 
Producción equivalente
Producción equivalenteProducción equivalente
Producción equivalente
 
Costo de Capital
Costo de CapitalCosto de Capital
Costo de Capital
 
Conclusiones capital de trabajo
Conclusiones capital de trabajoConclusiones capital de trabajo
Conclusiones capital de trabajo
 
punto de equilibrio
punto de equilibriopunto de equilibrio
punto de equilibrio
 
Análisis Vertical y Horizanotal
Análisis Vertical y HorizanotalAnálisis Vertical y Horizanotal
Análisis Vertical y Horizanotal
 
Analisis de razones o Indicadores Financieros
Analisis de razones o Indicadores FinancierosAnalisis de razones o Indicadores Financieros
Analisis de razones o Indicadores Financieros
 
Módulo 5. Estado de Cambios en el Patrimonio
Módulo 5. Estado de Cambios en el PatrimonioMódulo 5. Estado de Cambios en el Patrimonio
Módulo 5. Estado de Cambios en el Patrimonio
 
Análisis Financiero Punto de Equilibrio
Análisis Financiero Punto de EquilibrioAnálisis Financiero Punto de Equilibrio
Análisis Financiero Punto de Equilibrio
 
Casos importación
Casos importaciónCasos importación
Casos importación
 
Toma de Decisiones a Corto Plazo
Toma de Decisiones a Corto PlazoToma de Decisiones a Corto Plazo
Toma de Decisiones a Corto Plazo
 
Obligaciones financieras- pasivos
Obligaciones financieras- pasivosObligaciones financieras- pasivos
Obligaciones financieras- pasivos
 
Ejemplos de auditoria. cedulas
Ejemplos de auditoria. cedulasEjemplos de auditoria. cedulas
Ejemplos de auditoria. cedulas
 
Estados financieros ppt
Estados financieros pptEstados financieros ppt
Estados financieros ppt
 
113 casos practicos de contabilidad gubernamental (2)
113 casos practicos de contabilidad gubernamental (2)113 casos practicos de contabilidad gubernamental (2)
113 casos practicos de contabilidad gubernamental (2)
 

En vedette

Objetivos del analisis de estados financieros
Objetivos del analisis de estados financierosObjetivos del analisis de estados financieros
Objetivos del analisis de estados financierosarrodrigPhu
 
2.5. analisis y evaluacion financiera
2.5. analisis y evaluacion financiera2.5. analisis y evaluacion financiera
2.5. analisis y evaluacion financieraholguin69
 
Objetivo general y objetivos especificos. Tema: Análisis de Problemas
Objetivo general y objetivos especificos. Tema: Análisis de ProblemasObjetivo general y objetivos especificos. Tema: Análisis de Problemas
Objetivo general y objetivos especificos. Tema: Análisis de ProblemasWillhanny Ghizeth Gordillo Virguez
 
Estudio Financiero
Estudio FinancieroEstudio Financiero
Estudio Financierofcarvajals
 
ANÁLISIS DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA
ANÁLISIS DE LA INFORMACIÓN FINANCIERAANÁLISIS DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA
ANÁLISIS DE LA INFORMACIÓN FINANCIERAMirna Solis
 
2.creditex s.a.a. conclusion
2.creditex s.a.a. conclusion2.creditex s.a.a. conclusion
2.creditex s.a.a. conclusionteresa ramos
 
Analisis de estados financieros
Analisis de estados financierosAnalisis de estados financieros
Analisis de estados financierosGlorys Quispe Chua
 
Marco conceptual del analisis financiero
Marco conceptual del analisis financieroMarco conceptual del analisis financiero
Marco conceptual del analisis financieroroberypaola
 
Herramientas Administrativas para la toma de decisiones
Herramientas Administrativas para la toma de decisiones Herramientas Administrativas para la toma de decisiones
Herramientas Administrativas para la toma de decisiones Andres Felipe Arias M
 
Estados financieros y sus aplicaciones
Estados financieros y sus aplicacionesEstados financieros y sus aplicaciones
Estados financieros y sus aplicacioneshprspven
 

En vedette (20)

Objetivos del analisis de estados financieros
Objetivos del analisis de estados financierosObjetivos del analisis de estados financieros
Objetivos del analisis de estados financieros
 
Análisis Financiero
Análisis FinancieroAnálisis Financiero
Análisis Financiero
 
EJEMPLO ANALISIS FINANCIERO
EJEMPLO ANALISIS FINANCIEROEJEMPLO ANALISIS FINANCIERO
EJEMPLO ANALISIS FINANCIERO
 
2.5. analisis y evaluacion financiera
2.5. analisis y evaluacion financiera2.5. analisis y evaluacion financiera
2.5. analisis y evaluacion financiera
 
Objetivo general y objetivos especificos. Tema: Análisis de Problemas
Objetivo general y objetivos especificos. Tema: Análisis de ProblemasObjetivo general y objetivos especificos. Tema: Análisis de Problemas
Objetivo general y objetivos especificos. Tema: Análisis de Problemas
 
Presentación2
Presentación2Presentación2
Presentación2
 
Estudio Financiero
Estudio FinancieroEstudio Financiero
Estudio Financiero
 
ANÁLISIS DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA
ANÁLISIS DE LA INFORMACIÓN FINANCIERAANÁLISIS DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA
ANÁLISIS DE LA INFORMACIÓN FINANCIERA
 
ingenieria
ingenieriaingenieria
ingenieria
 
Análisis de Rentabiilidad
Análisis de RentabiilidadAnálisis de Rentabiilidad
Análisis de Rentabiilidad
 
2.creditex s.a.a. conclusion
2.creditex s.a.a. conclusion2.creditex s.a.a. conclusion
2.creditex s.a.a. conclusion
 
Una tabla dinámica es una de las herramientas más poderosas de excel
Una tabla dinámica es una de las herramientas más poderosas de excelUna tabla dinámica es una de las herramientas más poderosas de excel
Una tabla dinámica es una de las herramientas más poderosas de excel
 
Analisis de estados financieros
Analisis de estados financierosAnalisis de estados financieros
Analisis de estados financieros
 
Manual de microsft excel avanzado
Manual de microsft excel avanzadoManual de microsft excel avanzado
Manual de microsft excel avanzado
 
Unidad 1 situación financiera
Unidad 1  situación financieraUnidad 1  situación financiera
Unidad 1 situación financiera
 
Marco conceptual del analisis financiero
Marco conceptual del analisis financieroMarco conceptual del analisis financiero
Marco conceptual del analisis financiero
 
Herramientas Administrativas para la toma de decisiones
Herramientas Administrativas para la toma de decisiones Herramientas Administrativas para la toma de decisiones
Herramientas Administrativas para la toma de decisiones
 
Michell plan de marketing
Michell plan de marketingMichell plan de marketing
Michell plan de marketing
 
Estados financieros y sus aplicaciones
Estados financieros y sus aplicacionesEstados financieros y sus aplicaciones
Estados financieros y sus aplicaciones
 
Análisis e interpretación de estados financieros
Análisis e interpretación de estados financierosAnálisis e interpretación de estados financieros
Análisis e interpretación de estados financieros
 

Similaire à Objetivo del analisis financiero

Trabajo final analisis financiero
Trabajo final analisis financieroTrabajo final analisis financiero
Trabajo final analisis financieromdelvso
 
Tema Analisis De Estados Financieros Teoria
Tema Analisis De Estados Financieros TeoriaTema Analisis De Estados Financieros Teoria
Tema Analisis De Estados Financieros TeoriaJesus Sanchez
 
Presentación Analisis Financiero
Presentación Analisis FinancieroPresentación Analisis Financiero
Presentación Analisis Financieroguest11cba7
 
AnáLisis Financieros Diapo
AnáLisis Financieros DiapoAnáLisis Financieros Diapo
AnáLisis Financieros Diapochioo6
 
Pronosticos financieros karina tejedor
Pronosticos financieros karina tejedorPronosticos financieros karina tejedor
Pronosticos financieros karina tejedorKarina Tejedor
 
Taller analisis financiero dani
Taller analisis financiero daniTaller analisis financiero dani
Taller analisis financiero daniDanii Monedero
 
Tema analisis e interpretacion de datos financieros
Tema analisis e interpretacion de datos financierosTema analisis e interpretacion de datos financieros
Tema analisis e interpretacion de datos financierosJohn Galindez
 
Fundamentos del analisis finaciero
Fundamentos del analisis finacieroFundamentos del analisis finaciero
Fundamentos del analisis finacieroAnalisis Financiero
 
618 analisis financiero
618 analisis financiero618 analisis financiero
618 analisis financieroEliza Gonzaga
 
Existen grupos de personas e instituciones externas a las empresas tales como...
Existen grupos de personas e instituciones externas a las empresas tales como...Existen grupos de personas e instituciones externas a las empresas tales como...
Existen grupos de personas e instituciones externas a las empresas tales como...azaelk
 
SEMANA 14 - ESTADOS FINANCIEROS BASICOS.pptx
SEMANA 14 - ESTADOS FINANCIEROS BASICOS.pptxSEMANA 14 - ESTADOS FINANCIEROS BASICOS.pptx
SEMANA 14 - ESTADOS FINANCIEROS BASICOS.pptxKarinLisetteRodrguez
 
ratios financieros .pdf
ratios financieros .pdfratios financieros .pdf
ratios financieros .pdfNoeFernandez22
 
G44 2013 1 - finanzas de la empresa
G44 2013   1 - finanzas de la empresaG44 2013   1 - finanzas de la empresa
G44 2013 1 - finanzas de la empresasheylasp20
 

Similaire à Objetivo del analisis financiero (20)

SEMANA 6
SEMANA 6SEMANA 6
SEMANA 6
 
Trabajo final analisis financiero
Trabajo final analisis financieroTrabajo final analisis financiero
Trabajo final analisis financiero
 
Tema Analisis De Estados Financieros Teoria
Tema Analisis De Estados Financieros TeoriaTema Analisis De Estados Financieros Teoria
Tema Analisis De Estados Financieros Teoria
 
Presentación Analisis Financiero
Presentación Analisis FinancieroPresentación Analisis Financiero
Presentación Analisis Financiero
 
Admon financiera
Admon financieraAdmon financiera
Admon financiera
 
AnáLisis Financieros Diapo
AnáLisis Financieros DiapoAnáLisis Financieros Diapo
AnáLisis Financieros Diapo
 
Conta 6
Conta 6Conta 6
Conta 6
 
Conta 6
Conta 6Conta 6
Conta 6
 
Conta 6
Conta 6Conta 6
Conta 6
 
Pronosticos financieros karina tejedor
Pronosticos financieros karina tejedorPronosticos financieros karina tejedor
Pronosticos financieros karina tejedor
 
Taller analisis financiero dani
Taller analisis financiero daniTaller analisis financiero dani
Taller analisis financiero dani
 
Razones financieras
Razones financierasRazones financieras
Razones financieras
 
Tema analisis e interpretacion de datos financieros
Tema analisis e interpretacion de datos financierosTema analisis e interpretacion de datos financieros
Tema analisis e interpretacion de datos financieros
 
Fundamentos del analisis finaciero
Fundamentos del analisis finacieroFundamentos del analisis finaciero
Fundamentos del analisis finaciero
 
618 analisis financiero
618 analisis financiero618 analisis financiero
618 analisis financiero
 
Existen grupos de personas e instituciones externas a las empresas tales como...
Existen grupos de personas e instituciones externas a las empresas tales como...Existen grupos de personas e instituciones externas a las empresas tales como...
Existen grupos de personas e instituciones externas a las empresas tales como...
 
SEMANA 14 - ESTADOS FINANCIEROS BASICOS.pptx
SEMANA 14 - ESTADOS FINANCIEROS BASICOS.pptxSEMANA 14 - ESTADOS FINANCIEROS BASICOS.pptx
SEMANA 14 - ESTADOS FINANCIEROS BASICOS.pptx
 
Gerencia financiera
Gerencia financieraGerencia financiera
Gerencia financiera
 
ratios financieros .pdf
ratios financieros .pdfratios financieros .pdf
ratios financieros .pdf
 
G44 2013 1 - finanzas de la empresa
G44 2013   1 - finanzas de la empresaG44 2013   1 - finanzas de la empresa
G44 2013 1 - finanzas de la empresa
 

Objetivo del analisis financiero

  • 2. Es un método que permite analizar las consecuencias financieras de las decisiones de negocios. Para esto es necesario aplicar técnicas que permitan recolectar la información relevante, llevar a cabo distintas mediciones y sacar conclusiones. Este permite estimar el rendimiento de una inversión, estudiar su riesgo y saber si el flujo de fondos de una empresa alcanza para afrontar los pagos, entre otras cuestiones. El análisis financiero ayuda a comprender el funcionamiento del negocio y a maximizar la rentabilidad a partir de la actuación sobre los recursos existentes. Los directivos pueden acceder a información sobre el efecto esperado de las decisiones estratégicas. Los inversores también apelan al análisis financiero para analizar el grado de riesgo de sus decisiones y para fijar los objetivos a cumplir. Los prestamistas y acreedores, por último, usan el análisis financiero para determinar qué riesgo existe para el cobre de un crédito o préstamo.
  • 3. La importancia del análisis de estados financieros radica en que facilita la toma de decisiones a los inversionistas o terceros que estén interesados en la situación económica y financiera de la empresa. Su importancia relativa en el conjunto de decisiones sobre inversión depende de las circunstancias y del momento del mercado. Los tipos de análisis financiero son el interno y externo, y los tipos de comparaciones son el análisis de corte transversal y el análisis de serie de tiempo.
  • 4. • La rentabilidad -. Si realmente genera ganancias (utilidades) • El endeudamiento-. que tan fiable seria de cubrir deuda • La solvencia-. La capacidad que tiene la empresa para cubrir deudas • La rotación-. K tan confiable para que los trabajares elaboren en ella • La liquidez inmediata-. Es cuando tiene solvencia • La capacidad productiva Sus técnicas de interpretación son 2: El análisis y la comparación.
  • 5. 1. Conocer, estudiar, comparar y analizar las tenden­cias de las diferentes variables financieras que inter­vie­nen o son producto de las operaciones econó­ micas de una empresa. 2. Evaluar la situación financiera de la organización; es decir, su solvencia y liquidez así como su capacidad para generar recursos. 3. Verificar la coherencia de los datos informados en los estados financieros con la realidad económica y estructural de la empresa. 4. Tomar decisiones de inversión y crédito, con el pro­pósito de asegurar su rentabilidad y recuperabilidad. 5. Determinar el origen y las características de los re­cur­sos financieros de la empresa: de donde provie­nen, como se invierten y que rendimiento generan o se puede esperar de ellos. 6. Calificar la gestión de los directivos y adminis­tradores, por medio de evaluaciones globales sobre la forma en que han sido manejados sus activos y planificada la rentabilidad, solvencia y capacidad de creci­miento del negocio.
  • 6. Los objetivos del análisis financiero se fijan en la búsqueda de la medición de la rentabilidad de la empresa a través de sus resultados y en la realidad y liquidez de su situación financiera, para poder determinar su estado actual y predecir su evolución en el futuro.
  • 7. Una empresa es rentable cuando genera suficiente utilidad o beneficio, es decir, cuando sus ingresos son mayores que sus gastos, y la diferencia entre ellos es considerada como aceptable. Pero lo correcto al momento de evaluar la rentabilidad de una empresa es evaluar la relación que existe entre sus utilidades o beneficios, y la inversión o los recursos que ha utilizado para obtenerlos. Y para hallar esta rentabilidad, se hace uso de indicadores, índices, ratios o razones de rentabilidad, de los cuales, los principales son los siguientes:
  • 8. El índice de retorno sobre activos (ROA por sus siglas en inglés) mide la rentabilidad de una empresa con respecto a los activos que posee. El ROA nos da una idea de cuán eficiente es una empresa en el uso de sus activos para generar utilidades. La fórmula del ROA es: ROA = (Utilidades / Activos) x 100 Por ejemplo, si una empresa genera utilidades de 4 000, y cuenta con un total de activos de 30 000, aplicando la fórmula del ROA: ROA = (4 000 / 30 000) x 100 Nos da un ROA de 13.3%, es decir, la empresa tiene una rentabilidad del 13.3% con respecto a los activos que posee. O, en otras palabras, la empresa utiliza el 13.3% del total de sus activos en la generación de utilidades.
  • 9. El índice de retorno sobre patrimonio (ROE por sus siglas en inglés) mide rentabilidad de una empresa con respecto al patrimonio que posee. El ROE nos da una idea de la capacidad de una empresa para generar utilidades con el uso del capital invertido en ella y el dinero que ha generado. La fórmula del ROE es: ROE = (Utilidades / Patrimonio) x 100 Por ejemplo, si una empresa genera utilidades de 4 000, y cuenta con un patrimonio de 60 000, aplicando la fórmula del ROE: ROE = (4 000 / 60 000) x 100 Nos da un ROE de 6.6%, es decir, la empresa tiene una rentabilidad del 6.6% con respecto al patrimonio que posee. O, en otras palabras, la empresa utiliza el 6.6% de su patrimonio en la generación de utilidades.
  • 10. El índice de rentabilidad sobre ventas mide la rentabilidad de una empresa con respecto a las ventas que genera. La fórmula del índice de rentabilidad sobre ventas es: Rentabilidad sobre ventas = (Utilidades / Ventas) x 100 Por ejemplo, si una empresa genera utilidades de 4 000, y en el mismo periodo obtiene ventas netas por 20 000, aplicando la fórmula de la rentabilidad sobre ventas: Rentabilidad sobre ventas = (4 000 / 20 000) x 100 Nos da una rentabilidad sobre ventas de 20%, es decir, la empresa tiene una rentabilidad del 20% con respecto a las ventas. O, en otras palabras, las utilidades representan el 20% del total de las ventas.