Pörssi-ilta Helsinki 11.09.2019. Etteplan, Juha Näkki.

1. Etteplan –
teollisuuden
kasvava
moniosaaja
Pörssisäätiö Pörssi-ilta
Helsinki 11.9.2019
Toimitusjohtaja Juha Näkki

2. Public
Etteplan
lyhyesti
Pohjoismaiden suurimpia
suunnittelupalveluita
tarjoavia yhtiöitä
Perustettu 1983
Listattu Nasdaq Helsinki
Oy:ssä tunnuksella ETTE
~236 M€
Liikevaihto 2018
> 3,400
Asiantuntijaa seitsemässä eri maassa
~70 toimipistettä Suomessa, Ruotsissa, Kiinassa, Puolassa, Hollannissa, Saksassa ja
USAssa.

3. Public
Erilainen insinööritoimisto
Suunnitteluratkaisuilla (ent. Suunnittelupalvelut) tuetaan asiakkaan tuotekehitystä ja
laitevalmistusta. Ne kattavat asiakkaan koneen tai laitteen teknisten ominaisuuksien
innovointia, suunnittelua ja laskentaa.
Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut (ent. Sulautetut järjestelmät ja IoT) tuovat
älykkyyden koneisiin ja laitteisiin ja mahdollistavat niiden verkottumisen. Usein asiakkaan
haasteena on kehittää uuteen liiketoimintamalliin perustuva palvelu, ja hyödyntää
digitalisaation tarjoamia mahdollisuuksia.
Teknisen dokumentoinnin ratkaisuilla (ent. Tekninen dokumentointi) tarkoitetaan
tuotteen teknisten ominaisuuksien dokumentointia manuaaleiksi tai oppaiksi sekä
tuotetun sisällön hallintaa ja jakelua. Tavoitteena on helpottaa koneen tai laitteen käyttöä
sekä tehostaa laitevalmistajan huoltoliiketoimintaa.

4. Public
Case:KONE
NanoSpace™-
hissiratkaisu
• KONE on tunnettu innovatiivisesta ja teknisesti edistyksellisestä
tuotekehityksestään.
• Etteplan oli mukana kehittämässä KONEen innovatiivista KONE
NanoSpace™ -hissiratkaisua, joka nopeuttaa ja helpottaa asuintalon
hissin korvaamisen uudella.
• Etteplan toimittaa suunnittelupalveluita ja teknisen dokumentaation
ratkaisuja KONEEN projekteihin maailmanlaajuisesti.
• Etteplan on ollut KONEen keskeisiä suunnittelukumppaneita jo 20
vuoden ajan.

5. Public
Case:Postin
pakettiauto-
maattien
ylläpidosta
• Etteplan konserniin kuuluva Etteplan MORE on Postin yhteistyökumppani, joka
vastaa Postin pakettiautomaattien ylläpidosta ja osallistuu kehitykseen.
• Etteplan MOREn jatkuvien palveluiden osasto on toteuttanut Postin
pakettiautomaatteihin laitteiston uudistuksen sekä uuden ohjelmiston
käyttöönoton syksyn 2017 aikana. Työ kattaa kaikki Suomen pakettiautomaatit.
• Pakettiautomaattien uudistuksilla nopeutettiin pakettiautomaattien
taustaprosesseja ja näin Posti pystyy vastaamaan koko ajan kasvavaan
pakettivolyymiin.
• Vuonna 2019 yhteistyötä laajennettiin koskemaan asuintaloissa ja työpaikoilla
sijaitsevia Smartpost-automaatteja ja niiden ohjelmistoja.

6. Public
Case:Husqvarnan
tekninen
dokumentointi
• Husqvarna ulkoisti teknisen dokumentointinsa Ruotsissa, Saksassa,
Yhdysvalloissa, Kiinassa ja Japanissa Etteplanille huhtikuussa 2015.
• Päätös ulkoistuksesta syntyi, koska tekninen dokumentointi ei ole
Husqvarnan ydintoimintaa ja Etteplanilla oli paremmat edellytykset
kehittää dokumentointia kokonaisvaltaisesti.
• Etteplanin ulkoistusratkaisu ovat tuottaneet merkittävän
tuottavuushyödyn vanhaan toimintamalliin verrattuna.

7. Public
Liikevaihdon ja
henkilöstön
jakauma
1-6/2019
7
Suunnitteluratkaisut 55 % (56 %)
Ohjelmisto- ja sulautetut ratkaisut 26 % (25 %)
Teknisen dokumentoinnin ratkaisut 19 % (19 %)
Suomi 69 % (68 %)
Ruotsi 21 % (22 %)
Kiina 3 % (3 %)
Keski-Eurooppa 7 % (7 %)
Suomi 63 % (66 %)
Ruotsi 19 % (16 %)
Kiina 11 % (11 %)
Keski-Eurooppa 7 % (7 %)
Liikevaihto palvelualueittain
Liikevaihto maittain
Henkilöstö maittain
(kauden lopussa)

8. Public
Asiakkaamme
ovatalansa
johtavia
yrityksiä

9. Public 9
Suunnittelutoimiala ja
Etteplanin tavoitteet

10. Public
Investoinnit
esineiden
internettiin
kasvavat
voimakkaasti.
Nopeutunut
teknologinen
kehitys muuttaa
valmistusta ja
lyhentää
tuotteiden
elinkaarta.
llmastonmuutos
lisää tarvetta
kestävän
kehityksen
mukaisille
tuotteille
Keskeiset trendit lisäävät suunnittelutyön tarvetta

11. Public
Toimiala keskittyy
jaasiakkaat
vähentävät
kumppaniensa
määrää
11
• Kilpailijakenttä
muodostuu suuresta
määrästä erikokoisia
kilpailijoita
• Toimialalla on käynnissä
keskittymiskehitys.
• Asiakkaat vähentävät
kumppaniensa määrää,
etsivät ulkoistus-
mahdollisuuksia ja
keskittyvät ydinliike-
toimintaansa.
• Suuret toimijat kasvavat
markkinoita nopeammin

12. Public
Etenemme
kohti
tavoitteitamme15 %
Keskimääräinen
vuotuinen
liikevaihdon kasvu
10 %
Liikevoitto (EBITA)
65 %
Johdettujen palveluiden
osuus liikevaihdosta
vuoden 2019 loppuun
mennessä
Omavaraisuusaste
TALOUDELLISET TAVOITTEET
TOIMENPITEET
• Kasvu
avainasiakkuuksissa
• Orgaaninen kasvu
johdetuista
palveluista
• Kasvua tukevat
yritysjärjestelyt
• Palveluratkaisut
• Teknologiaratkaisut
• Projektiliiketoiminta
• Liiketoimintamallin
muutos kohti
Johdettuja palveluita
• Markkinajohtajuus
• Tavoitetta tukevat
rahoitusjärjestelyt
• Kassavirran
vahvistaminen
1-6/2019: 7,4 % 1-6/2019: 9,9 % 1-6/2019: 59 % 1-6/2019: 40,1 %
>30 %

13. Public
Kasvun
tärkeimmät
painopistealueet
Palveluratkai-
sujen jatkuva
kehittäminen
Digitalisaatio
Kansainvälinen
kasvu
• Digitaalisten palveluiden
kehittäminen.
• Ohjelmistosuunnittelun
vahvistaminen.
• Asiakkaiden digitalisaation
tukeminen.
• Teknologiaratkaisut osaksi
palveluratkaisuja.
• Digitaalisten teknologioiden
hyödyntäminen.
• Koko palvelutarjooma kaikille
nykyisille markkinoille.
• Kasvua Keski-Euroopassa ja
Aasiassa, erityisesti
Kiinassa.

14. Public
Technical
documentationKilpailuetua Johdetuista palveluista
Johdetut palvelut: Projektit ja ulkoistusratkaisut
Aiempi
toimintamalli:
Resurssi-
myynti
Huippu-
asiantuntijat
Palveluiden
johtamis-
mallit
Palveluiden
tuotanto-
mallit
Ohjelmisto-
ratkaisut
Enemmän
lisäarvoa
asiakkaalle
Tuloksia
Tehokkuutta
Kustannus-
säästöjä
Vahva asiakaskohtainen toimialaosaaminen

15. Public
Kannattavuus
paranee MSI –
indeksin
kasvaessa
15
Q1 2015: 6,5
Q2 2019: 10,1
Q1 2015: 6,8
Q2 2019: 10,0
Q1 2015: 44
Q2 2019: 59
0
10
20
30
40
50
60
5
6
7
8
9
10
11
EBITA, %
EBITA ilman kertaluonteisia eriä, %
MSI -Indeksi, %
Lin. (EBITA, %)

16. Public
Kiihdytimme kasvua ja vahvistimme markkina-asemaamme
kahdella yrityskaupalla
• Devex Mekatronik AB, Ruotsi
• Erikoistunut elektroniikka- ja
mekaniikkasuunnitteluun,
ohjelmistokehitykseen ja sulautettuihin
järjestelmiin sekä terveysteknologiaan.
• Vahvistaa asemaamme Ruotsissa.
- Hankittu 12.6.2019, Sisältyy Etteplanin
lukuihin 1.6.2019 alkaen.
- Liikevaihto 2018: 9,2 miljoonaa euroa
- Henkilöstön määrä: 120
- Toimipisteet: Tukholma, Upsala, Linköping,
Karlstad, Lund ja Sundsvall.
16
• EMP Engineering Alliance, Saksa
• Erikoistunut teollisuuden automaatioon ja
prosessisuunnitteluun.
• Laajennamme toimintaamme Saksassa
suunnittelupalveluihin.
- Hankittu 4.7.2019, Sisältyy Etteplanin
lukuihin 1.7.2019 alkaen.
- Liikevaihto 2018: 16,8 miljoonaa euroa
- Henkilöstön määrä: >130
- Toimipisteet: Leverkusen, Berliini, Bottrop ja
Frankfurt.

17. Public 17
Etteplanin avainluvut ja sijoittajatietoa

18. Public
Avainluvut
1-6/2019
18
(1 000 EUR) 1-6/2019 1-6/2018 Muutos %
Liikevaihto 129 954 120 995 7,4
Liikevoitto (EBITA) 12 907 11 134 15,9
EBITA, % 9,9 9,2
Liikevoitto (EBIT) 11 572 10 068 14,9
EBIT, % 8,9 8,3
Laimentamaton osakekohtainen tulos, EUR 0,35 0,31 12,9
Omavaraisuusaste, % 40,1 38,5
Liiketoiminnan rahavirta 14 217 7 747
ROCE, % 22,1 22,1
MSI-indeksi 59 54 9,3
Henkilöstö kauden lopussa 3 301 3 051 8,2

19. Public
NäkymätMarkkinanäkymät 2019
Etteplanin liiketoimintaan vaikuttaa keskeisimmin globaali kone-
ja metalliteollisuuden kehitys. Toimintaympäristömme kehittyy
edelleen pääasiassa positiivisesti, mutta vallitsevassa
poliittisessa tilanteessa epävarmuus on lisääntynyt ja vaikuttaa
kysyntään. Euroopassa kysynnän kasvun odotetaan hidastuvan.
Aasiassa palvelumarkkinoiden avautumisen odotetaan jatkuvan,
mutta kasvun odotetaan hidastuvan.
Taloudellinen ohjeistus vuodelle 2019, päivitetty 13.8.2019
Odotamme vuoden 2019 liikevaihdon ja liikevoiton (EBIT)
kasvavan merkittävästi vuoteen 2018 verrattuna.
Edellinen taloudellinen ohjeistus vuodelle 2019, päivitetty
8.5.2019
Odotamme vuoden 2019 liikevaihdon ja liikevoiton (EBIT)
kasvavan selvästi vuoteen 2018 verrattuna.
19

20. Public
Liikevaihto ja
liikevoitto
(EBIT)
2000-2019
20
-5
0
5
10
15
20
25
0
50
100
150
200
250
Liikevaihto Liikevoitto (EBIT)
*sisältää jatkuvat ja lopetetut toiminnot

21. Public
Osakekohtainen
tulos ja osingot
21
Q1
0,13
Q1
0,17
Q2
0,18
Q2
0,18
0,15 0,16
0,23
0,30
0,00
0,10
0,20
0,30
0,40
0,50
0,60
0,70
2015* 2016 2017 2018 2018 2019
Q1-Q2
0,35
Osakekohtainen tulos Osinko
*Osakeantikerroin 1,050
Q1-Q2
0,31
€

22. Omistaja-arvon
kehitys
0
50
100
150
200
250
300
2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 6.9.2019
Osakekannan markkina-arvo Kumulatiivinen osinko 2018 osinko

23. Sijoittaja-
suhde-
kontaktit
Per-Anders Gådin
CFO
Puh. +46 70 399 7929
Outi Torniainen
Markkinointi- ja viestintäjohtaja
Puh. 040 5121 375
Juha Näkki
Toimitusjohtaja
Puh. 010 307 2077