This is the Spanish version of my presentation on the implications of de-risking on the financial sector, especially in Latin America. I highlighted what de-risking is, its impact, regional and international groups working on de-risking and some of the potential steps that the industry can take to address the thorny issue of de-risking. Let me now your thoughts.

1. LA IMPORTANCIA DEL DE-
RISKING EN LA REGIÓN Y LAS
IMPLICACIONES EN LOS
SISTEMAS FINANCIEROS
REGIONALES
JOHN V OWENS
PRÓXIMOS RETOS DE LA INDUSTRIA FINANCIERA
8 Y 9 DE MAYO EN ASUNCIÓN - PARAGUAY

2. EL DE-RISKING: QUE ES EL
RIESGO?
• Esta es una tendencia global en la cual las instituciones bancarias
son quienes determinan la viabilidad dentro de una terminacion o
restriccion en relacion a negocios, tomando en cuenta que existen
ciertas categorias de clientes que consideran tomar el riesgo aunque
el mismo sea muy alto .
• Esta tendencia se caracteriza de por retirar sus servicios para
aquellos paises que se encuentran dentro de sanciones geopoliticas.
• Los clientes de "alto riesgo" a menudo son organizaciones no
gubernamentales, personas expuestas políticamente, bancos
corresponsales y empresas de transferencia de dinero.

3. CUALES SON LAS RAZONES QUE
INFLUYERON EL DE-RISKING?
• Desde la crisis financiera, los bancos en muchos paises tuvieron que
enfrentar un gran retos ya que debido a la crisis, debieron implementar
nuevas formas para cambiar sus decisiones sobre la marcha.
• Los bancos se vieron obligados a adaptarse a nuevas regulaciones bancarias
en un perido de tiempo muy corto y el de-risking incremento la situacion.
• Se hicieron grandes esfuerzos a raiz de estas nuevas regulaciones para
combatir contra el lavado de dinero y el terrorismo financiero que estaba
enfrentado la poblacion mundial.
• Mientras muchos bancos brindaban flexibilidades para desarrollar sus
propios activos como respuesta a los procesos y procedimientos a los que
debian adaptarse.

4. QUE ESTA IMPULSANDO EL DE-
RISKING?
• Las instituciones financieras han reportado altos niveles de riesgo
debido AML- y CFT- los cuales estan relacionados con sanciones las
cuales estan creciendo de una manera preocupante.
• AML/CFT esta ayudando a combatir el lavado de activos y el
terrorismo, pero esto tambien incrementa los costos para muchos
bancos en multiples maneras.
• Desde el 2014 los bancos encuestados mostraron una clara
tendencian en el aumento del gasto en visible dentro de sus
operaciones.
• Con estos cambios de regulaciones mencionadas anteriormente , nos
demuestra claramente que el negocio bancario esta en una de sus
fases mas vulnerables.

5. CUAL ES EL IMPACTO DEL DE-
RISKING
• La informacion de multiple fuentes Bancarias conocerdoras DE-RISKING
sugieren elaborar una mayor colaboracion con los clientes y a la vez mayor
investigacion de los temas que son propios de esta situacion.
• SWIFT desde el 2011 al 2016 tienen informacion que demuestra como ha sido
el decaimiento de activos correspondientes en los años, en el 13 todas las
regiones con experiencia bancaria han continuado con esa decaida de activos
en el mercado.
• Algunos de los nuevos mercados que estan surgiendo en el en el area
bancarea, no estan recibiendo claras ecplicaciones de que esta pasado con el
DE-RISKING de las cuales debido a que se han encontrado con nuevas
regulaciones las cuales son muy complejas y poco claras lo cual crea una
confucion juridica ya que estas soy muy retadoras y dificles de lograr.

6. La estabilidad financiera esta
representada en esta tabla
Financiera corresponde al reporte
bancario de las regiones que han
sido afetadas en el mundo debido al
de-risking: Europa Oriental (-16%),
America Latina (-15%), Asia (-12%) y
Africa (-8%), han sido los mayores
afectados.
El reporte de FSB quien sigue el Fondo
Internacional Monetario reporto “EL
RETIRO DE LAS
CORRESPONDIENTES RELACIONES
BANCARIAS ES UN CASO DE
ACCION POLITICA” lo cual reporta que
un 75% de entidades bancarias se han
retirado de CBRs.

7. Esta encuesta de ABSA
en el 2016
“Cumplimiento/Regulato
rio del riesgo en
actividades bancarias
(De-Risking) en
America”
EL MAYOR IMPACTO
De-Risking en America
Latina:
• Servicios de Remesa
60%
• Corresponsalia
Bancaria 40%

8. ACCIONES REGIONALES PARA ABODRDAR EL
DE-RISKING: CIASEFIM
•LA comision internacional formada por asociaciones financieras
que brindan servicios en Brasil, Argentina, Uruguay and
Paraguay estan buscando soluciones para combatir “de-
risking.”
•CIASEFIM ha sido una de las organizaciones mas activas
dentro de este ambito.
•Reuniendose con bancos centrales, FATF-GAFI y demas
representantes de la region para crear conciencia de la
situacion critica por la cual sus asociados y miembros estan
enfrentado de manera que se logren encontar soluciones,

9. ACCIONES GLOBALES PARA ABORDAR DE-
RISKING
• Debido a las preocupacioes que ha creado de-risking el G-20 y el
Financial Stability Board (FSB) solicitaroN al World Bank un estudio
de reduccion al CBRs, quienes enviaron la informacion al FSB para
elaborar un plan optimo de accion.
• Sus esfuerzos muliterales en conjunto con el G-20 para mitigar las
consecuencias de-risking creando una inclusion de paises con
carencia economica con la vision de mejorar la economia en en
paises pobres.
• Considerdando los cambios en las regulaciones europeas, lograron
una colaboraciones con lo Estados Unidos de America quienes tienen
la capaciadad de converger entre si para lograr los requerimientos

10. ACCIONES GLOBALES PARA ABORDAR DE-
RISKING
LA AIANZA PARA INCLUSION FINANCIERA(AFI) 2016 Reporto
“Detener la marea de el De-Risking a traves de tecnologias
innovadores y asociaciones eficaces”
Lista 9 soluciones practicas:
1. Lograr que aquellos paises que sufrieron mayor perdida
economica sean esuchados.
2. Crear un dialogo global para construir regulaciones que apoyen a
quienes los rodean de manera optima.
3. Apoyar la inovacion de nuevas tecnologias para combatir el
problema/
4. Trabajo policial global/ mendiante el cual logre la creacion de
regulaciones claras entre fronteras.

11. ENFOQUES CREATIVOS PARA EL DE-
RISKING
• NBFIs usa un sistema anticuado, mientras que hawala-type schemes, usa
sus fondo para compensar ambos participantes dentro de las
transacionesare de manera que no existe la nececidad de mover activos
de entre fronteras.
• Las transaciones extranjeras entre compañias se han convertido en una
forma mediante las compañias internationales hacen que el dinero se
tranfiera como una solucion para la MTOs y otras firmas brindando tazas
mejores para los bancos que estan en esa misma area geograficas.
• Se comenta que estos servicios de locales de MTOs a quienes sus
bancos no les permiten hacer trasferencias internacionales usan un
mecanismo diferente para no establecer una relacion directa con el
cliente extranjero con el mecanismo RSPs

12. PROXIMOS PASOS A NIVEL DE
PAISES
•Mantener regulaciones apropiadas con fin lograr
regulaciones apropidas que logren los
requerimientos estabecidos a corto plazo
manteniendo un riesgo bajo tanto como para el
banco como para el cliente, ajutandose a una
base de standares liquidos.

13. EL USO DE NUEVAS TECNOLOCIAS PARA
ABORDAR DE-RISKING
• Aprovechar las nuevas tecnologías financieras y reglamentarias (fintech y
regtech) para reducir los costos de cumplimiento y aumentar las
evaluaciones de riesgo.
• Enfócarse en la infraestructura centrada en el cliente para mejorar la
verificación de identidad, como:
• Tecnología biométrica y LEI);
• Transparencia (por ejemplo, tecnología de contabilidad distribuida (DLT)
como blockchain)
• Interoperabilidad (sistemas de pago globales de fuente abierta y en tiempo
real); El uso de mejor informacion, impulsado por el progreso con
inteligencia artificial para una mayor seguridad, entre otros.

14. PROXIMOS PASOS PARA BANCOS
• Monitoreo de los procedimientos policales y sus procedimientos para lograr un
rendimiento eficaz
• Entrenar un equipo en competente que conozca sus funciones y logre sus metas de
manera optima en (KYE)
• Invertir en un riesgo basado en monitorear los sitemas que faciliten todo lo referente a
riesgo en inversion de una manera automatizada basada en AML/CTF
• Crear una cultura mas organizada en conjunto con las organizaciones que estan
comprometidas con la causa.
• Disminuir el riesgo dentro de los procedimientos bancarios
• Poner en marcha programas de educacion para los clientes
• URGENTEMENTE colaborar con en marco de referencia de la AML-CFT
• Mantener un diálogo con los reguladores

15. PROXIMOS PASOS PARA LOS BANCOS
CORRESPONDIENTES
• Debemos implementar medidas para mitigar el riesgo, de manera que logre
evitar el de-risk.
• Trabajar con nuestros clientes unidos donde exista una mejor colaborcion,
confianza y transparecia.
• Cosiderando esta posicion de dependenciad internacional debemos colaborar
de una manera mas proactivas, debido a esta situacion, debemos crear
confiazna y comunicacion.
• Debemos colabora de una manera donde el flujo de informacion sea certero y
confiable.
• Manejar mejor el riego creando mejor politicas sobre el tema siempre evitando
el DE-RISK

16. Gracias!
John V Owens
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johnvowens@me.com