En el marco del II Congreso del “Día de la Energía”, Eleodoro Mayorga, socio de Laub & Quijandría Consultores y Abogados describe la situación de bonanza económica por la que atraviesa el #Perú, para luego hacer una proyección al año 2020 de cómo se desarrollaría el sector energético. Planteó dos escenarios: uno favorable, en el que se realizarían las inversiones que faciliten la infraestructura para aumentar la producción de gas y productos petroleros derivados, la generación de electricidad, la industria petroquímica, las actividades de transporte y refinación de #hidrocarburos; y uno desfavorable, en el que estas inversiones no se desarrollarían. http://bit.ly/16QKrwv

1. Retos y Oportunidades en el
Sector de la Energía del Perú
Exposición - 2da. Sesión del “Día de la Energía”
3 de Julio 2013

2. Nunca hemos estado tan bien!
0%
1%
2%
3%
4%
5%
6%
7%
8%
9%
10%
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
5.0%
4.0%
5.0%
6.8%
7.7%
8.9%
9.8%
0.9%
8.8%
6.9%
6.3%
PBI anual
(variación %)

3. Nunca hemos estado tan bien!
0.0
5.0
10.0
15.0
20.0
25.0
Gasolina 90 D2 - B5 GLP Gas Natural para
Generación
GNV Electricidad
US$/Gln US$/10Kg US$/MMBTU US$/m3 ctv US$/kwh
Precios de distintas energías
PERU CHILE BOLIVIA BRASIL COLOMBIA ARGENTINA USA

4. Nunca hemos estado tan bien!
0.0
5.0
10.0
15.0
20.0
25.0
2004 2008 2012
Probables 5.2 6.3 7.7
Probadas 11.5 12.2 15.4
Evolución de Reservas de Gas
(TCF)

5. Nunca hemos estado tan bien!
0
10
20
30
40
50
60
70
MBPD
Lima Provincia GLP Histórico
Demanda de Gas Licuado de Petróleo

6. Nunca hemos estado tan bien!
0
2,000
4,000
6,000
8,000
10,000
12,000
14,000
16,000
18,000
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
MW
Muy Pesimista Pesimista Base Optimista Muy Optimista
Consumo Eléctrico
8.9%
7.7%
6.6%
4.7%
3.5%
Fuente: Proyección del COES – Febrero 2013 que comprende:
(i) la demanda tendencial que crece con el PBI (5%+ en el caso Base)
(ii) la demanda adicional de proyectos mineros e industriales importantes

7. Qué falta?
0%
2%
4%
6%
8%
10%
2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
5.0%
4.0%
5.0%
6.8%
7.7%
8.9%
9.8%
0.9%
8.8%
6.9%
6.3%
PBI anual
(variación %)
Crecimiento
Económico
0.0
5.0
10.0
15.0
20.0
25.0
Gasolina 90 D2 - B5 GLP Gas Natural
para
Generación
GNV Electricidad
US$/Gln US$/10Kg US$/MMBTU US$/m3 ctv US$/kwh
Precios de distintas energías
PERU CHILE BOLIVIA BRASIL COLOMBIA ARGENTINA USA
Precios
Competitivos
0.0
5.0
10.0
15.0
20.0
25.0
2004 2008 2012
Probables 5.2 6.3 7.7
Probadas 11.5 12.2 15.4
Evolución de Reservas de Gas
(TCF)
Reservas
de Gas
0
10
20
30
40
50
60
70
MBPD
Lima Provincia GLP Histórico
Demanda de Gas Licuado de Petróleo
Empresas que quieren invertir y
Bancos que quieren financiar
0
5,000
10,000
15,000
20,000
2011
2012
2013
2014
2015
2016
2017
2018
2019
2020
2021
2022
2023
2024
MW
Muy Pesimista Pesimista
Base Optimista
Muy Optimista
Consumo Eléctrico
Demanda
de Energía
Demanda
de Líquidos

8. Hay que iniciar proyectos que
aumenten la oferta a mediano plazo
Proyectos Escenario 1 Escenario 2
Gasoducto al Sur, nodo
energético e industria
petroquímica
Sin concluir, la producción
de gas y LGN queda
restringida a la capacidad
de los ductos de TGP.
Con el nuevo Gasoducto
aumentan la producción de
gas y LGN, y se inicia el
desarrollo petroquímico.
Modernización de las
refinerías
Continua pendiente Concluida
Producción de Petróleo
Crudo
Continua a declinar
En aumento, gracias a un
aporte significativo de crudos
pesados y de nuevas
inversiones en el Noroeste,
Aguaytía (Horizontes
Profundos).

9. Fuente: COES – Febrero 2013

10. El gas es el recurso energético
más abundante y de menor costo;
su oferta depende de la infraestructura

11. Mapa con la Red
de Gasoductos
Propuesta

12. Capacidad de la Pta. de Separación de Malvinas
0
500
1000
1500
2000
2500
MMPCD
Escenario 1 Escenario 2
Hay que optimizar la inversión en
transporte y procesamiento

13. Gasoducto al Sur
Balance Demanda y Oferta de Gas

14. Iniciar la petroquímica en el Sur
depende de un suministro de C2 competitivo
En Pisco hay C2 suficiente para una planta de + 1000 mill. ton de Etileno.
La Ley 29970 establece que debe construirse al Sur, entre Matarani e Ilo.
Convendría evaluar si el
mercado regional de GLP y
diesel, junto a un suministro
más eficiente de C2 , no
hacen viable la construcción
de un poliducto y una
fraccionadora, como
parte del proyecto,
y cual es la inversión
adicional.

15. 0
40
80
120
160
200
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020
MBPD Plantas de Gas
0
50
100
150
200
250
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020
MBPD
Refinerías
0
50
100
150
200
250
300
350
400
2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020
MBPD
Oferta Total
Otros
PIN
Diesel
Kero-turbo
Gasolinas
GLP
Total
Escenario 2
Total
Escenario 1
El consumo de productos derivados
aumentará de 200 a 250 MBPD

16. La inversión en refinación y
su financiamiento
Inversión
Refinería La
Pampilla
Refinería
Talara
Financiamiento
Inversión privada
…Flujo de caja: Auto sostenido en base
a un menor costo del crudo y mejoras
en volumen y precio de los productos.
Inversión pública
… Flujo de caja: Deficitario en un 20%
(aprox. 500 MM USD) que deberá ser
compensado con aportes de capital.
Otras
refinerías
800 MM US$
3000 MM US$
4000 MM US$
200 MM US$

17. Producción de Crudo de reservas P1
0
20
40
60
80
100
120
140
1990199219941996199820002002200420062008201020122014201620182020
MBPD
Escenario 1
Escenario 2
Petroperú tendrá un rol a jugar
en la producción de crudo y derivados
NorOeste
y en particular
Crudos
Pesados

18. Cifras en Valores Corrientes
Escenario 1 2
Electricidad
Generación 6,700 7,300
Transmisión y distribución 1,700
Gas
Upstream 785 2,365
Gasoductos y distribución 500 3,500
Petroquímica - 3,500
Petróleo
Upstream 2,684 4,165
Downstream (refinerías) 240 4,000
Total (MM US$) 12,609 26,530
En el escenario 1 se estima un 5% de inversión pública, mientras en el escenario 2
la inversión publica alcanzaría un 20% aproximadamente.
Hay que duplicar las inversiones
entre 2013 y 2020

19. -
500
1,000
1,500
2,000
2,500
3,000
3,500
4,000
4,500
5,000
2012 Escenario 1 Escenario 2
2020
Impuestos
Regalías
Impuestos -
Gas Natural
Regalías -
Gas Natural
Impuestos -
Petróleo
Regalías -
Petróleo
En el escenario 1 perderían el
MEF, los Gobiernos Regionales, las
Municipalidades ….y las empresas!
Government TakeM
M
U
S
D

20. • Aumentaría el costo de la electricidad al tener que generarse
con centrales a diesel y podrían haber restricciones de
suministro de impacto negativo sobre la actividad económica.
• La demanda de gas desabastecida provocaría un consumo
adicional de combustibles líquidos, de mayor costo.
• Una menor producción de petróleo, gas y LGN significaría
menores regalías, impuestos, canon y utilidades. El retraso de
los proyectos de refinación se traduciría en una mayor
importación de crudos y productos derivados más caros. En
suma, se produciría un deterioro significativo de la balanza
comercial.
Impacto de un déficit de energía

21. Perderíamos competitividad y nuestra
Balanza Comercial tendría un deterioro importante

22. 1- Institucionalizar la planificación del sector para establecer
consensos entre los actores públicos y privados.
2- Convertir las empresas estatales en instrumentos que
faciliten y agreguen valor a los proyectos; de manera que la
inversión pública cumpla un rol multiplicador.
3- Un entendimiento de ancha base entre autoridades del
gobierno central, regional y municipal, las empresas, la
sociedad civil y otras partes interesadas en un manejo
adecuado de los impactos socio-ambientales.
Que proponemos:

23. Gracias !
www.lq.com.pe